Hvor rent eneste lån fungerer
For å beregne betalingen på et rentenes eneste lån, beregne lånebalansen med renten.
For eksempel, hvis du skylder $ 100.000 på 5%, vil du skylde $ 5000 per år eller $ 416,67 per måned.
- Har vår interesse bare lånekalkulator gjør matte for deg
- Deretter kan du sammenligne renter bare betalinger til fullstendig avskrivning av låneutbetalinger
Renter bare lån konverteres til slutt til standardavskrivningslån (med høyere utbetalinger) etter at renten periode er avsluttet - vanligvis fem eller ti år.
Fordeler med rentenes eneste lån
Rente kun boliglån er tiltalende fordi dine månedlige utbetalinger er lavere. Hva er noen populære grunner (eller fristelser) for å gå med en lavere betaling?
Kjøp en dyrere eiendom: et rent eneste lån gir deg mulighet til å kjøpe et dyrere hjem enn du ville ha råd til med en standard fast rente boliglån . Långivere beregner hvor mye du kan låne basert (delvis) på din månedlige inntekt, ved hjelp av en gjeld til inntektsforhold . Med lavere obligatoriske utbetalinger på et rentenes eneste lån, øker beløpet du kan låne betydelig.
Hvis du er sikker på at du vil ha råd til en dyrere eiendom - pluss at du er villig og i stand til å risikere at ting ikke vil gå i henhold til planen - et rent eneste lån gjør det mulig.
Frigjør penger: lavere innbetalinger tillater deg også å velge hvordan og hvor du legger pengene dine. Hvis du vil, kan du sikkert sette ekstra penger på boliglånet ditt hver måned , mer eller mindre å speile en standard "full amortisering" -betaling .
Eller du kan investere pengene i noe annet (som en bedrift eller andre økonomiske mål) - du får velge. De fleste boliglån er mest imterest bare for å maksimere mengden penger som går mot forbedringer.
Hold kostnadene lave: noen ganger er en eneste betaling bare den eneste betalingen du har råd til. Du kan velge en billig eiendom, men fortsatt komme opp kort på månedlige midler. Renter bare lån gir deg et alternativ til å betale leie - men det er risiko for å ta denne ruten.
Det er viktig å skille mellom sanne fordeler og fristelsen til en lavere betaling. Bare rent kun lån fungerer bare når du bruker dem ordentlig - som en del av en strategi (og ikke bare en måte å holde kostnadene dine lave).
For eksempel er de et godt alternativ når du har uregelmessig inntekt (hvis du får variable bonuser eller provisjoner i stedet for en jevn månedlig lønnsslipp, for eksempel). Det kan fungere for å holde de månedlige forpliktelsene dine lave, og foreta store engangsbeløp for å redusere din rektor når du har ekstra penger. Selvfølgelig må du faktisk følge gjennom på den planen.
Du kan også tilpasse avskrivningsplanen din med et rentebeløpbart lån. Se hvordan Amortisering fungerer for detaljer om hvordan avskrivninger påvirker boliglånet ditt.
I mange tilfeller vil din ekstra betaling mot rektor resultere i lavere obligatorisk betaling i følgende måneder (fordi hovedbeløpet du betaler på, er redusert). Sjekk med utlåner, da enkelte lån ikke vil justere betalingen (eller betalingen blir ikke justert umiddelbart ).
Ulempene bare av interesse
Den lavere månedlige betalingen kommer til en pris. Så hva gir du opp når du bare betaler renter på lånet ditt?
Ingen egenkapital: Du bygger ikke egenkapital i ditt hjem med en rent rente bare boliglån. Du kan bygge egenkapital hvis du gjør ekstra betalinger, men lånet oppfordrer ikke det ved design. Du vil ha en vanskeligere tid å bruke boliglån i fremtiden hvis du trenger penger for oppgraderinger.
Undervannsrisiko: å betale ned lånebalansen din er nyttig for mange grunner. En av dem reduserer risikoen når det kommer tid til å selge.
Hvis ditt hjem mister verdi etter at du har kjøpt, er det mulig at du skylder mer hjemme, enn du kan selge den for (kjent som å være opp ned eller under vann ). Hvis det skjer, må du skrive en stor sjekk bare for å selge hjemmet ditt.
Å sette ut det uunngåelige: du kommer til å måtte betale lånet en dag, og bare renter på lån gjør den dagen vanskeligere - dagen kommer. Vi liker å tro at vi vil være i en bedre posisjon i fremtiden, men det er lurt å bare kjøpe det du komfortabelt har råd til nå.
Hvis du bare betaler renter, skylder du akkurat det samme beløpet i 10 år som du skylder nå - du betjener bare en gjeld i stedet for å betale den av eller forbedre situasjonen.
Eksempel: Anta at du kjøper et hjem for $ 300.000 og du låner 80% (eller $ 240.000). Hvis du bare betaler innbetalinger, vil du skylde $ 240 000 på det hjemmet (til interessen bare perioden slutter). Hvis hjemmet mister verdi og er verdt bare 280 000 dollar når du selger det, vil du ikke få hele din $ 60 000 fra nedbetalingen tilbake. Hvis prisen faller under $ 240 000 når du selger, må du betale ut av lommen for å tilbakebetale din utlåner og få lien på ditt hjem fjernet .
Selvfølgelig må du betale lånet ditt på en eller annen måte. Vanligvis, du ender med å selge hjemmet eller refinansiere boliglånet til å betale av et rent eneste lån. Hvis du ender med å holde lånet og huset, må du til slutt begynne å betale hovedstol med hver månedlig betaling. Igjen kan denne konverteringen skje etter 10 år. Din låneavtale vil forklare nøyaktig når interessen bare perioden slutter og hva som skjer neste.
Bare lån er ikke nødvendigvis dårlig. Men de blir ofte brukt av feil grunner. Hvis du har en solid strategi for alternative bruksområder for pengene du ellers ville betale mot rektor (og en strategi for å kvitte seg med gjelden), så kan de fungere godt. Å velge en interesse bare lån for det eneste formålet med å kjøpe et dyrere hjem er en risikabel tilnærming.