De fleste har liten erfaring med å håndtere hva som skjer etter at deres kjære dør, og de har blitt oppkalt som etterfølger forvalter som vil være ansvarlig for å avgjøre sin elskede sin Revocable Living Trust . Formålet med denne veiledningen er å gi en generell oversikt over de seks trinnene som kreves for å avgjøre og deretter avslutte en Revocable Living Trust etter at Trustmaker dør.
01 Inventory
Det første trinnet i å avgjøre en Revocable Living Trust er å finne alle decedentens originale eiendomsplaneringsdokumenter og andre viktige papirer. Bortsett fra å finne den opprinnelige Revocable Living Trust-avtalen og eventuelle tillitsendringer, må du også finne decedentens originale Pour-Over Will .
I tillegg kan decedenten ha forlatt skriftlig begravelse, kremering, begravelse eller memorial instruksjoner og en personlig eiendom memorandum . Alle originale dokumenter skal lagres på et trygt sted til de kan gis til tillitsadvokaten.
Decedentens andre viktige papirer vil inneholde opplysninger om deksentets eiendeler, herunder bank- og meglerbrevsopplysninger, aksje- og obligasjonsbevis, livsforsikringer, bedriftsregistre, bil- og båttitler og gjerninger for fast eiendom; og informasjon om decedents gjeld, inkludert bruksregninger, kredittkortregninger, boliglån, personlige lån, medisinske regninger og begravelsesregningen. Se hvilke dokumenter som trengs etter at noen dør? for en detaljert liste over de spesifikke dokumentene som må være plassert.
Når alle viktige dokumenter er plassert, kan du lese Revocable Living Trust for å bestemme sine spesifikke bestemmelser. Når du vurderer tilliten, gjør du notater om følgende - spesielle instruksjoner om decedentens begravelse, kremering eller begravelse; hvem får decedentens personlige effekter; hvem får noen spesifikke arvinger; hvem får decedentens gjenværende tillit; hvem er oppkalt som etterfølger forvaltere for å avgjøre tilliten så vel som hvem er oppkalt som Trustee (e) av enhver tillit som må opprettes nå som Trustmaker har dødd; datoen og stedet hvor tillitenavtalen ble signert og som signerte tilliten som vitner og notarius publicus.
I tillegg til å lese Revocable Living Trust og oppsummere hva det står, vurder decedentens finansielle dokumenter og lage en liste over hva decedent eide og skyldte, hvordan hver eiendel er betegnet (i tillitens navn, i Trustmakers eget navn , som leietakere til felles , eller i fellesnavn med noen andre), og for eiendeler og gjeld som har en erklæring, verdien av eiendelen eller gjelden som oppført på uttalelsen og datoen for erklæringen. I tillegg skal decedentens tre år med inntektsskatt returneres og settes til side.
Når deksentens viktige dokumenter er blitt sortert gjennom, skal neste møte med en tillitsadvokat for å avgjøre om det vil være behov for probum , og hvis advokatens hjelp vil være nødvendig for å avgjøre tilliten.
02 Møt med en tillitsadvokat
Når deksentens juridiske dokumenter og andre viktige papirer er blitt sortert gjennom, er det neste trinnet for å avgjøre en Revocable Living Trust å møte en tillitsadvokat for å avgjøre om det vil være behov for probum og hvis advokatens hjelp vil være nødvendig for å hjelpe med å bosette seg og så avslutter tilliten.
Hvis det vil være behov for en prøve , referer du til trinnvis veiledning for å åpne en probate eiendom og veiledning for å prøve en eiendom for detaljert informasjon om probate-prosessen. Se Trenger du å leie en advokat for å avgjøre en Revocable Living Trust? for en liste over grunner til at en tillitsadvokat kan være nødvendig for å hjelpe med å avgjøre tilliten.
Etter at du har fastslått om det vil være behov for probat, og om du vil trenge advokatens hjelp til å avgjøre tilliten, er neste trinn å etablere en dødsdato for alle decedents eiendeler.
03 Verdi dekkesettets eiendeler
Når du har møtt en tillitsadvokat, er det neste trinnet i å avgjøre en tillit å etablere en dato for dødsverdier for alle decedents eiendeler.
Alle finansinstitusjoner der decedentets eiendeler er lokalisert, må kontaktes for å få dato for dødsverdier. For eiendeler, inkludert eiendom, personlige effekter, inkludert smykker, kunstverk og samleobjekter, og nært holdte bedrifter, må de vurderes av en profesjonell taksator.
Vær oppmerksom på at verdien av alle decedentens eiendeler må etableres, inkludert de som går utenfor foreningen, for å avgjøre om det skal skyldes eiendomsskatt og / eller arveavgift . Eiendeler som kan passere utenfor tilliten, kan omfatte de som ble eid som leietakere av helheten eller felles leietakere med rett til å overleve , betales ved død eller overføring på dødsregnskap og livsforsikring, IRA, 401 (k) s og livrenter med navngitte begunstigede. Se Hva er ikke-proklamiske eiendeler og er de inkludert i din eiendom? å bestemme hva, hvis noen, ikke-troverdige eiendeler decedent eide.
Når datoen for dødsverdiene er blitt bestemt for decedentens eiendeler, er neste trinn å betale decedentens endelige regninger og løpende utgifter for å administrere tilliten.
04 Betal regninger og utgifter
Det er etterfølgerens trustees jobb å finne ut hvilke regninger decedent skyldte på tidspunktet for døden, avgjøre om regningene er legitime, og deretter betale regningene. Etterfølgerforvalteren vil også være ansvarlig for å betale de løpende utgiftene for å administrere tilliten, for eksempel juridiske gebyrer, eventuelle regnskapsavgifter, verktøy, forsikringspremier, boliglånsinnbetalinger og boligeiendommer eller condominium foreningsavgifter.
Når etterfølgeren har betalt decedentens endelige regninger og har tillitskostnadene under kontroll, er neste skritt å betale eventuelle skatter og eiendomsskatt som kan skyldes.
05 betale skatter
Når etterfølgeren har betalt de endelige regningene og har de løpende tillitskostnadene under kontroll, er det neste trinnet i å avgjøre tilliten å betale eventuelle skatter og dødsskatter som kan forfalle.
Etterfølgerforvalteren må forberede og arkivere deksentets endelige føderale og / eller statlige inntektsskatt, og betale eventuelle skatter som kan skje i tide. Den endelige føderale inntektsavgiften utløper 15. april året etter decedentets dødsår.
Bortsett fra å sende deksentens endelige inntektsskatt, hvis eiendommen tjener inntekt i løpet av administrasjonen, vil etterfølgerforvalteren forberede og sende alle obligatoriske føderale eiendomsskatteavkastninger ( IRS Form 1041 ) samt eventuelle obligatoriske statsobligasjoner inntektsskatt.
Hvis decedentens eiendom er skattepliktig for føderale og / eller statslige skattemessige formål, vil etterfølgerforvalteren være ansvarlig for å forberede og arkivere den føderale eiendomsskattet (IRS Form 706) og / eller en statsskatt og / eller en statsarv selvangivelse, og deretter betale skattregning (er).
Vær oppmerksom på at det kan være nødvendig med noen tillit til å legge inn en føderal eiendomsskatt, selv om ingen skatt på eiendom vil være forfalt. Se når er en Federal Estate Tax Return nødvendig å bli arkivert? for å avgjøre om skjema 706 vil bli pålagt å bli arkivert for decedentens tillit.
Se hva slags skatter skyldes etter at noen dør? som en veiledning til de ulike typer skatter som kan være på grunn av og avkastningen som må innleveres.
Når alle inntektsskatt og eiendomsskatteproblemer er løst, er det siste skrittet for å bosette eiendommen å gjøre fordelinger av det som er igjen til tillitsmottakerne og avslutte tilliten.
06 Distribuere og avslutte
Vanligvis er det første spørsmålet som tillitsmottakerne vil spørre etterfølgerens trustee, " Når skal jeg få min arvskontroll? " Men dessverre for mottakerne, gjør distribusjon av gjenværende tillitsmidler til mottakerne det aller siste skrittet i å avgjøre en Revocable Levende tillit.
Før du gjør noen utdelinger til tillitsmottakerne, må etterfølgerforvalteren være sikker på at hver enkelt utgift av å administrere tilliten (og probate estate hvis det er en) og alle skatter er betalt eller at nok eiendeler er satt til side for å betale de endelige regningene og skattene.
Ellers, hvis etterfølgerens forvalter velger å gjøre utdelinger til mottakerne, men utgifter kommer opp senere, vil etterfølgerens trustee måtte betale disse utgiftene ut av sin egen lomme.
I tillegg, hvis det er nødvendig med en del av deksentens eiendeler, må mottakerne vente til sannsynlig eiendom er stengt, og sannsynlige eiendeler er overført til etterfølgerforvalteren før tilliten kan avsluttes og mottakerne kan motta deres arv.
Hvis administrasjonen av tilliten forventes å ta mer enn et år, bør etterfølgerforvalteren arbeide tett med tillitsadvokaten og regnskapsføreren for å planlegge for å sette til side nok eiendeler til å betale de løpende tillitskostnadene og deretter gjøre utdelinger til tillitsmottakerne i flere stadier i stedet for i en engangsbeløp.