Ikke base projeksjonene dine av inntektene dine
En av de vanskeligste delene om pensjonsplanlegging er at den generelle tommelfingerregelen basert på hvor mye penger du trenger for pensjonering, har en tendens til å reflektere ditt inntektsnivå.
Dette gir en rekke problemer for de som prøver å planlegge for pensjonering.
For eksempel sier mange økonomiske eksperter at du vil erstatte mellom 70% og 85% av førtidspensjonen din. Så hvis du tjener $ 100 000 i året, må målet ditt være å skape nok pensjonsinntekt som du vil kunne leve på et sted mellom $ 70 000 til $ 85 000 per år.
Problemet med å basere dine pensjonsbehov av nåværende inntekt
Dessverre er denne typen tommelfingerregel ikke nyttig for folk som er i de tidlige stadiene av karrieren deres. Hvis du er i 20 eller 30-årene, kan du tjene en inntekt som reflekterer en inntektsnivå lønn.
I tillegg, hvis du var midt i karrieren din og besluttet å gjøre en karriereendring, kan du også midlertidig oppleve lavere inntektsår.
Når du ikke er sikker på hva førtidspensjonen din kommer til å bli, hvordan kan du muligens gjøre noen fremskrivninger om det beløpet du trenger i seniorårene dine?
Et annet problem: Hva om du er en sparer?
Før vi tar opp dette spørsmålet, la oss introdusere et nytt problem med tommelen "erstatte din inntekt". Dette rådet henger ut fra forutsetningen om at du bruker størstedelen av inntektene dine.
Tross alt, hvis du vanligvis sparer 10% til 15% av inntektene dine for pensjonering og kanskje 10% til 15% av inntekten din for andre ikke-pensjonsspenninger, så vil implikasjonen være at du brukte et sted rundt 70% til 85% av inntektene dine.
Det er fornuftig under det meget spesifikke settet av omstendigheter at hvis du bruker mesteparten av det du lager og du ikke forventer at dine utgifter vaner endrer seg under pensjonering, må du skape nok penger slik at alt vil forbli det samme . Dette synes å være en rystende antagelse.
Det er ikke nødvendigvis slik at folk bruker mesteparten av det de gjør. Noen bruker mer enn det de tjener, ender opp med kredittkortgjeld , mens andre bruker betydelig mindre enn beløpet de tjener.
Dette er den andre, og kanskje mer overbevisende grunnen til å basere pensjonsprognosene på inntektene dine i stedet for utgiftene dine, er kanskje ikke det beste rammebetinget for planlegging.
Hva er løsningen?
Fokus på utgifter, ikke inntekt
Jeg vil foreslå at du baserer dine pensjonsprognoser på ditt utgiftsnivå i stedet for på inntektene dine. Dette løser begge de to problemene som er adressert ovenfor.
Nå med det som er sagt, er det også sant at dine utgifter i pensjon vil være annerledes enn dine utgifter i dag. Ved pensjonering, for eksempel, kan du ikke ha en boliglånsbetaling . Dine barn kan vokse opp og leve alene, og du trenger ikke lenger å støtte dem. Kostnadene knyttet til arbeidet ditt , som barnepass, forretningsklær og pendlingskostnader, vil også forsvinne.
Når det er sagt, kan det hende du har andre utgifter som du ikke har i dag. Out-of-pocket resept og medisinske kostnader kan være en større bekymring. Du kan også ønske å outsource hjemme-relaterte oppgaver som du for øyeblikket gjør selv som rensing av renner, raking av blader eller skovle snø når du er på 70- og 80-tallet.
Du kan også velge å reise mer , med pensjonering for å utforske hobbyer som du ikke kunne forfølge i løpet av arbeidsårene dine.
Alt dette fører oss til et annet problem, som er at mens inntekt ikke er et egnet utgangspunkt for å bestemme hvor mye penger du bør ha i pensjonsporteføljen, er utgifter heller ikke et perfekt alternativ. Men i stedet for bedre alternativer kan utgifter være det beste referansen for hvor stor en portefølje du bør sikte på å skape.
Hvis vi aksepterer det faktum at noen av dine nåværende utgifter vil avta, men andre vil vokse, og vi ballparker disse to for å vaske, er det relativt rimelig å anføre at beløpet du bruker for tiden nå, kanskje også er det beløpet som du bruker i løpet av pensjonsalderen.
Hvor mye penger vil du trenge å pensjonere?
Nå som vi har fastslått det, hvor mye penger skal du faktisk pensjonere ?
Her er en bred tommelfingerregel: multipliser dine nåværende årlige utgifter med 25 . Det er størrelsen din portefølje må være i pensjon for at du trygt trekker 4% av den porteføljebeløpet hvert år for å leve videre.
For eksempel, hvis du for øyeblikket bruker $ 40 000 per år, trenger du en investeringsportefølje som er 25 ganger den størrelsen, eller $ 1 million ved begynnelsen av pensjonen. Dette er en stor nok sum slik at du kan trekke tilbake 4% av den $ 1 million porteføljen i ditt første pensjonsår, og det samme 4% justert for inflasjon hvert år og opprettholde en rimelig sjanse for at du ikke vil overleve pengene dine .
Det kan hende at det er skremmende, men hvis du begynner å spare for pensjonering i en tidlig alder, så tidlig som i 20-årene, kan du samle en $ 1 million portefølje selv med en lønn på bare $ 30.000 til $ 40.000. (Sjekk ut denne artikkelen for en detaljert oversikt over matematikken bak hvordan du blir millionær på en $ 40.000 lønn.)
Hva om du fikk en sen start med lagring?
Hvis du imidlertid begynner senere i livet, ikke fortvil. Nøkkelen du må huske er at den beste måten å kompensere for å få en sen start, er å bidra aggressivt til kontoene dine.
Med andre ord, lagre mer og spare hardere . Taktikken for å unngå, øker imidlertid risikoeksponeringen som en måte å gjøre opp for tapt tid. Ikke overfordeler en del av porteføljen til aksjer med den begrunnelsen at du trenger mer risikofylte investeringer for å kompensere for tapt tiår med besparelser.
Tross alt virker risikoen begge veier, og hvis det skulle vende seg mot deg, vil du ikke ha så mye tid til å gjenopprette.
Se etter lavavgiftsindeksfond og fordel investeringene mellom en rimelig blanding av aksjer og obligasjoner. Fortsett å fortsette å gjøre det regelmessig gjennom resten av arbeidskarrieren din med målet om å spare 25 ganger ditt nåværende utgiftsnivå på dagen du går på pensjon.
Bruk pensjonskalkulatorer for å sikre at du er på rett spor, og ikke betaler for mye oppmerksomhet til skummelt overskrifter i økonomiske nyheter. Du spiller et langsiktig spill , og å bli fanget opp i den daglige turbulensen i markedet, vil bare bremse fremgangen din.
Hvis du sparer for pensjonering med en sen start, fokuserer på måter du kan enten øke inntektene dine eller redusere utgiftene dine . Hvis du kan, gjør en kombinasjon av begge. Slik kan disse strategiene hjelpe deg med å bygge bro over gapet.
Omdefinere hvilke pensjonsmidler
I disse dager er det ikke uvanlig å høre om folk som er "halvtrekkende" fra arbeidsstyrken, enten fordi de ikke har råd til å gå i full pensjon, eller fordi de vil holde seg opptatt.
Hvis du har en sen start på å spare og trenger å tjene mer for å gjøre forskjellen mellom det du trenger og hva du har, vurdere noen alternativer før du "offisielt" går på pensjon.
For eksempel, hvis du elsker jobben din, kan det være fornuftig å bli og dra nytte av arbeidsgiveravstemmende bidrag sammen med innhente bidrag til 401 (k). For ikke å nevne, får du til å holde de andre fordelene litt lenger.
Kanskje du ikke elsker jobben din, men du elsker feltet du jobber med. Er det mulig å jobbe deltid som konsulent i noen år mens pengene dine fortsetter å vokse?
Kanskje du ikke vil slutte å jobbe helt, men vil starte en annen karriere i noe du har lidenskapelig om en stund. Hvis du tar et lønnsslipp, kan du være på sporet for å møte dine pensjonsbehov, og begynne på en ny reise i en ny industri i noen år.
Omdefinere livsstil i pensjon
Kanskje du ikke fikk en sen start med å spare, men kan ikke spare ekstra for å bygge en portefølje som gjenspeiler ditt nåværende utgiftsnivå.
Hvis du tjener ekstra penger ikke er mulig, må du kanskje omdefinere hvilken type livsstil du vil leve i pensjon.
For eksempel, når de fleste tenker på pensjon, tenker de på endeløs avslapning, tropisk natur, golf, eller spille kortspill med venner.
Det trenger ikke å være hvordan pensjonen ser ut, skjønt. Det er mange måter å redusere kostnader og opprettholde en interessant livsstil i pensjon.
I stedet for å holde huset du eier for øyeblikket, kan det være mer fornuftig å nedskalere og pensjonere til en stat uten inntektsskatt. Du kan ta det et skritt videre og pensjonere et sted utenlands som har en lavere levetid. Du kan selv bestemme deg for å bli en nomadisk reisende og selge hjemmet ditt, kjøpe en RV , og se alt USA har å tilby.
Det er mange måter å lage pensjonsarbeid på, du trenger bare å leke med tallene for å se hva som er mulig for deg. Så hvis en $ 1 million portefølje ikke er i fremtiden, finne ut hva som er, og juster din livsstil basert på det.