Grunnleggende om en god tro, eller lån, estimat

Lånestimatet hjelper låntakere til å sammenligne et boliglån

Good Faith Estimate (GFE) ble utformet for å oppmuntre forbrukerne til å handle først og deretter sammenligne avgifter fra ulike långivere før de valgte et boliglån . Den opprinnelige hensikten var å hjelpe forbrukerne til å forstå hvilke tjenester de kan handle for, slik at de ikke bare kan få den laveste renten og de beste vilkårene, men kan spare betydelig på lukkekostnader også. The Good Faith Estimate er ikke lenger brukt i utlånsbransjen.

Det har blitt erstattet av Lånestimatet under TRID-retningslinjer.

For de av dere som ønsker å se gjennom den opprinnelige hensikt og vilkårene for Good Faith Estimate, er følgende prosedyrer som ikke lenger benyttes. Likevel følger Lånestimatet under TRID mange av de samme prinsippene.

Låntakere presenteres vanligvis med en masse dokumenter ved oppgjør av en eiendomsmegling. HUD-1 (nå erstattet av avsluttende erklæring), gjerning, pengeseddel , huseiers forsikring og mange andre dokumenter må være signert og notarisert. Ofte ser en låner disse dokumentene for første gang, og blir bedt om å signere dem uten mulighet til å lese dem i sin helhet. The Good Faith Estimate, nå Loan Estimate, gir låntakere muligheten til å gjennomgå noen av disse kostnadene på forhånd mens de fortsatt handler for et lån.

Formålet med en god tro Estimat a / k / a Loan Estimate

Good Faith Estimate, som nå er Lånestimatet, hjelper låntakere til å unngå å betale for et lån og angir renten.

For hjemmekjøpere kan lavere sluttkostnader bety at det gir et større hjem innenfor sitt nåværende budsjett, senker deres samlede boliglånsbetalinger , eller bare kan bringe færre penger til sluttbordet. Merk: I noen tilfeller kan selgere enige om å betale hele eller deler av kjøperens sluttkostnader .

Hva er et godt tro estimat for låneoverslag?

I 1974 vedtok Kongressen loven om oppgjør av fast eiendom (RESPA) med sikte på å beskytte forbrukerne ved å kreve offentliggjøring av alle kostnader knyttet til en fast eiendomskjøp og / eller lånstransaksjon. I 1992 gikk HUD et skritt videre ved å utstede forordning X, som krevde en mer detaljert avsløring om eventuelle tilknyttede forretningsordninger som kan eksistere mellom parter som er involvert i et fast eiendomskjøp. The Good Faith Estimate revisjon utgitt i januar 2010. I oktober 2015 ble låneoverslaget gått til offentliggjøring.

Tidligere hadde lånegivere gitt potensielle låntakere med God Tro Estimater. Det er imidlertid store forskjeller mellom hva låntakere historisk har mottatt og hva de mottok med Lånestimatet. Det er noen endringer:

1. Långivere er pålagt å utstede Lånestimatet innen 3 dager. Hvis en låneopphavsmann ikke gir et låneoverslag innen 3 virkedager etter mottak av en gjennomført låneansøkning, er denne utlåner i strid med. HUD gir de spesifikke kriteriene for hva som utgjør en komplett låneansøkning. Långivere er pålagt å utstede et låneoverslag innen 3 dager etter søknad om lån eller innen 7 dager før lukning.
   • Låners navn
   • Låners månedlige inntekt
   • Låners personnummer (for å få en kredittrapport)
   • Eiendomsadresse
   • Anslå verdien av eiendommen
   • Lånebeløp
   • Noe annet utlåner anser nødvendig

1. Lånestimatet er standardisert. Alle långivere må gi forbrukerne nøyaktig samme dokument. Lånekostnader, tredjepartsavgifter og andre kostnader må vises jevnt. Tidligere var långivere ikke ensartede i sine tolkninger av hvilke gebyrer som skulle inkluderes i Good Faith Estimate og hvor slike avgifter skulle bli avslørt.
2. Lånestimatet oppfordrer forbrukerne til å handle. Siden långivere er pålagt å utstede et standardisert lånestimat i en bestemt tidsramme, får forbrukerne mulighet til å sammenligne långivere og deres produkter. Videre sier HUD at låntakere kun kan belaste potensielle låntakere for å dekke bekostning av en kredittrapport før utstedelse av et låneoverslag. Den relativt lave prisen på kredittrapporter ($ 15 - $ 30) resulterer i en forbruks evne til å sammenligne butikk blant mange långivere til en minimal kostnad. Noen eksperter antyder at låntakere sammenligner priser og gebyrer de vil bli belastet ved å spørre om et låneoverslag fra flere långivere. Men å ha en kredittrapport trukket flere ganger over flere uker kan indikere til kreditt byråer at en låner blir gjentatte ganger nektet og lånerens kreditt score kan bli negativt påvirket. For å unngå dette, hold realkjøpskjøp til 15 til 30 dager av den første kreditttrekkingen.

Långivere er ansvarlige for sine sitater. Hvert avsnitt i Good Faith Estimatet brukes til å svare direkte til en del av HUD-1. HUD-1 var et standardisert dokument som opplistet alle kostnader involvert i en eiendoms- eller refinansieringstransaksjon og ble presentert til låntakeren under avsluttende prosess. HUD er erstattet av avsluttende erklæring, og avsluttende avsløring viser nå toleransnivåer. Det er tre forskjellige toleransnivåer:

• 0% Toleranse
• 10% Toleranse
• Ingen toleranse

MERK: DEN GODE TROMSSTATEN ER BYGGET AV LÅNSTATEN , I FORBINDELSE MED TRID .

På tidspunktet for skriving er Elizabeth Weintraub, CalBRE # 00697006, en Broker-Associate ved Lyon Real Estate i Sacramento, California.