Lær det grunnleggende før du kjøper
Velge de beste obligasjonsfondene til inntektsformål
Obligasjoner er kategorisert som rentepapirer; Derfor er inntekt en felles hensikt for å kjøpe obligasjonsfond. Inntekt er et annet begrep for rentebetalinger. For eksempel vil en individuell obligasjon betale rente, kalt en kupong , til obligasjonseieren (investor) til en angitt rente for en angitt periode (term). Hvis lånet holdes til forfall, og obligasjonsutstederen ikke har mislighold, vil obligasjonseieren motta alle rentebetalinger og 100% av hovedstol tilbake innen utløpet av termin.
Men når det gjelder obligasjonsfond, vil fondet inneholde dusinvis eller hundrevis av obligasjoner og vil passere langs rentebetalinger, med fradrag av fondskostnader, til investeringsfondets investorer. Når du søker etter de beste obligasjonsfondene for inntekt, vil du se på 30-dagers SEC-avkastning , som refererer til en avkastningsberegning som er basert på 30-dagers perioden som slutter den siste dagen i forrige måned.
Avkastningsfaktoren gjenspeiler utbytte og renter opptjent i perioden, etter fradrag av fondets utgifter.
SEC-avkastningen er et omtrentlig avkastning en investor vil motta i et år, forutsatt at hver obligasjon i porteføljen holdes til forfall. Men vær oppmerksom på at obligasjonsfondsbeviser (de underliggende obligasjonene) ikke holdes til forfall, og obligasjonsfondene er ikke "modne". 30-dagers SEC-avkastning gir imidlertid fortsatt nyttig informasjon til investorer fordi den bidrar til å estimere inntekt, uttrykt i prosent, som trengs for planleggingsformål.
Obligasjonsfond rapporterer også Trailing tolv-måneders avkastning (TTM), men dette avkastningen gjenspeiler fortiden, og det kan ikke være det samme i løpet av det neste året. Det siste tiåret har obligasjonsfondene vært historisk lave, noe som har ført til en sterkere interesse for obligasjoner med høy avkastning. Også kjent som junk obligasjonsfond , med høy avkastningsfond har mer markedsrisiko, og investorer bør være forsiktige når de investerer i disse verdipapirene.
Investering i obligasjonsfond for diversifisering
Et annet felles formål med å investere i obligasjonsfond er diversifisering . Obligasjonsprisene beveger seg i motsatt retning som renter. Så når Federal Reserve Board signaliserer at det vil senke renten på bankene, går prisene på obligasjoner vanligvis høyere. Og Fed senker vanligvis prisene når økonomien er svak.
Derfor kan obligasjonsfondene fungere godt når økonomien og aksjemarkedet ikke er. Av denne grunn, mange investorer liker å inkludere obligasjonsfond i sine porteføljer for å gi mer balanse og stabilitet når deres aksjefond kan falle i pris.
De beste obligasjonsfondene for diversifisering er samlede obligasjonsmarkedsfond, for eksempel Vanguard Total Bond Market Index (VBMFX), som søker å replikere avkastningen til Barclays samlede amerikanske obligasjonsindeks , en bred obligasjonsindeks som dekker de fleste amerikanske børsnoterte obligasjoner og noen utenlandske obligasjoner handlet i USA
De fleste investorer som søker diversifisering, ser ikke etter obligasjonsfond med høyeste utbytte; de vil i stedet søke midler som VBMFX som dekker alle typer obligasjoner til lave kostnader eller i hvert fall midler med under gjennomsnittlige utgiftskvoter .
Velge riktig investeringskonto for obligasjonsfondene dine
Siden obligasjonsfond er verdipapirer, vil du gjøre ditt beste for å begrense skattene på den inntekten. For eksempel, hvis du har muligheten, er det generelt best å holde obligasjonsfond i en skattefordelte konto som en individuell pensjonskonto (IRA) eller en 401 (k). Renteinntekter og kapitalgevinster blir ikke skattepliktig mens du holder midler i disse kontoene. I stedet er skatten "utsatt" til du gjør uttak. Derfor vil obligasjonsfondene ha mer nytte av å samle interesse, og vil dermed vokse raskere, i en skattefordelte konto.
Hvis du vil eller trenger å holde obligasjonsfond i en skattepliktig meglerkonto, kan du vurdere å investere i kommunale obligasjonsfond . Selv om avkastningen på kommunale obligasjonsfond er vanligvis lavere enn for skattepliktige obligasjonsfond, er renter fra kommunale obligasjoner skattefri på det føderale skattesystemet. Og hvis de kommunale obligasjonene er fra staten der du bor, kan inntektsskatten, hvis det er aktuelt, være gratis også på statlig nivå. Du kan søke etter kommunale obligasjonsfond som kun kjøper kommunale obligasjoner i staten din. For eksempel, hvis du bor i New York, kan du se etter New York kommunale obligasjonsfond som Vanguard New York Tax-Exempt Fund (VNYTX).
Match dine obligasjonsfond med investeringsmål
Vi har allerede dekket å investere i obligasjonsfond for inntekt og investere i obligasjonsfond for diversifisering. Men du må også være sikker på at investeringsmålet ditt, spesielt tidshorisonten, samsvarer med den beste typen obligasjonsfond.
For eksempel, hvis du ser den beste obligasjonsfondet som kan tjene renter høyere enn en CD eller sparekonto hos en bank, og det er en sjanse at du må trekke noen eller alle pengene dine innen ett til to år, en Kortsiktige obligasjonsfond eller kortfristede obligasjonsfond kan være et smart valg.
Hvis eierperioden er lengre enn tre år, kan du investere i nesten hvilken som helst type obligasjonsfond som oppfyller dine andre mål, for eksempel inntekt eller diversifisering.
Når du matcher obligasjonsfond til investeringsmålet ditt, må du huske at obligasjonsfondene kan falle i verdi. I noen tilfeller kan det være lurt å ikke bruke obligasjonsfond i det hele tatt. For eksempel, hvis du tror at du må trekke penger på mindre enn ett år, er obligasjonsfond (eller eventuelle fondsmidler for det saks skyld) ikke et klokt valg.