Forbereder seg til den stadig voksende prismerket på høyskoleopplæringen
Så hva er gjennomsnittlig forelder å gjøre? På samme måte som du bør begynne å spare for pensjonering i 20-årene , bør du begynne å spare for barnets opplæring før heller enn senere hvis finansiering av høyere utdanning er et av dine økonomiske mål.
Her er 5 enkle trinn for å komme i gang med å finansiere barnets høyskoleutdanning.
1. Start nå!
Jo før du begynner å investere for barnets utdanning, jo bedre. Som med alle andre investeringsmål er tid og sammensatt interesse din beste venn og mest verdifulle ressurs. Jo tidligere du begynner å lagre, desto mindre må du spare på det lange løp.
Ta en titt på budsjettet ditt for å avgjøre hvor mye du kan bruke til høyskolebesparelser. Selv om det bare er $ 50 per måned, er det en start, og etter hvert som inntektene dine øker eller kostnadene reduseres, kan du øke besparelsesraten din. Og hvis du ikke har råd til å redde noe ennå, nå ut til besteforeldrene for å se om de kunne være interessert i å gi barnets høyskoleutdanningssystem en hoppestart.
2. Ha en plan
Det første trinnet i å lage en høyskolebesparelsesplan er å anslå hva den totale kostnaden for barnets utdanning sannsynligvis vil være.
Gjennomsnittlig undervisningsopplæring og avgift for en fireårig offentlig skole kom til litt under $ 10 000 for studieåret 2017-18. Ved fem prosent inflasjon per år vil den anslåtte kostnaden per år 18 år fra nå være rundt 24 000 dollar (10 år fra nå vil kostnaden være rundt 16 000 dollar). Private skoler kan være to til tre ganger dyrere.
Ikke la disse tallene skremme deg til passivitet. Noen av barnets utdanning kan betales gjennom stipend, økonomisk støtte , stipend og privat studielån . Selv om du ikke har målet ditt nå, er det mulig å lagre resten hvis du starter tidlig, bidrar regelmessig og investerer klokt. Selvfølgelig trenger du ikke å planlegge for 100% av barnets undervisning dersom det ikke er målet ditt. For å komme i gang på en plan, kan du sjekke ut gratis elektroniske verktøy som SavingforCollege.coms høyskolebesparende kalkulator.
3. Lagre ofte og regelmessig
For å samle nok penger til å finansiere fire års høyskole, trenger du ikke bare å begynne å spare tidlig, men også investere aggressivt og regelmessig. I stedet for å investere et bestemt klumpsum hvert år, bør du vurdere å bidra med en liten mengde hver måned for å utnytte dollarkostnadsverdi strategi og sammensatt rente , som hver måned teller.
En alternativ strategi er å forhåndsbelaste barnets konto hvis du sparer i en 529 plan. (Mer om de nedenfor.) Front-loading gjør at du kan tjene opptil fem års bidrag til en høyskolepengekonto på vegne av barnet ditt. Summen av disse bidragene kan ikke overstige den årlige gjeldsskatten ekskludering for den femårsperioden.
4. Invester klokt
Det eneste verre enn ikke å spare i det hele tatt, er å sette pengene dine i en passeboksparing eller pengemarkeds konto. Når det gjelder investeringsvogner, har fondsmidler historisk nesten alltid overskredet andre investeringer i perioder på ti år eller mer. Se etter ikke-belastet (ingen avgift for å kjøpe eller selge) verdipapirfond eller børsnoterte fond for diversifisering med færre kostnader.
Men ikke bare parker pengene dine i et fond eller to og la det gå. Gjennomgå fondets ytelse minst en gang årlig, og foreta justeringer etter behov for underpresterende midler. En av fordelene ved å jobbe med en finansiell planlegger er at han eller hun ikke bare gir råd om besparelsesplanen, men kan også styre og overvåke investeringsresultatet og sende kvartalsrapporter. Hvis du administrerer dine egne investeringer, må du sørge for å regne med den tiden du forlot må investere.
For eksempel, hvis barnet ditt er fem år fra begynnelsen av høgskolen, kan det være på tide å begynne å skifte penger til vekst- og inntektsfond og obligasjonsfond, og redusere eksponeringen mot markedsoppganger og nedturer samtidig som det sikter mot høy avkastning.
To til fire år før barnet ditt skal begynne på college, kontanter i nok aksjer og obligasjoner til å betale for det første året, og legg det et sted trygt og tilgjengelig, som et pengemarkedsfond. Hvis du venter til like før du trenger pengene, kan du bli tvunget til å ta det ut på et tidspunkt da markedsutviklingen er nede, og dermed miste noen av inntektene dine.
5. Kjenn dine spare- og investeringsalternativer
Når du prøver å komme opp med pengene for barnets høyskoleutdanning, vil en kombinasjon av investeringsvogner og finansieringsmetoder nok fungere best. Sørg for å dra nytte av eventuelle fradragsberettigede eller skattefordelte metoder som du er kvalifisert for. Noen av de beste investeringsalternativene for høyskolebesparelser inkluderer:
- Roth IRA: Hvis du vil være 59½ når barnet ditt er på college, kan et Roth IRA være et attraktivt investeringsbil, fordi investeringene vil vokse skattefritt, og uttak vil også være skattefrie (forutsatt at du har hatt kontoen i minst fem år). Du kan trekke opp inntil $ 10 000 skatt- og straffefrit før alder 59 1/2, så lenge pengene brukes til kvalifiserte utdanningskostnader .
- Coverdell Education Savings Account (tidligere kjent som en utdannelses IRA): Mens bidrag til en Coverdell ESA ikke er fradragsberettiget (det betyr at du må betale skatt på pengene nå), vil regnskapsverdien vokse skattefri, og fordelinger fra kontoen er skattefri når den brukes til kvalifiserte utdanningskostnader for den utpekte støttemottakeren. Den primære ulempen til Coverdell ESA er at det er en lav grense på $ 2000 på årlige bidrag, og familier med justert bruttoinntekt (AGI) over grensen kan ikke delta. Når barnet ditt blir 18 år, kan du ikke gjøre noen nye bidrag til planen. Alle Coverdell ESA besparelser må brukes før barnet ditt blir 30 år. Ellers betaler du en stiv skattestraff på gjenværende saldo.
- State College Savings Plans (529 planer): 529 planer gir deg muligheten til å tjene penger på avkastning på høyskolebesparelser du ikke trenger i flere år. Bidragene vokser skatteutskudt inntil pengene er vant til å betale for høyskole, da inntektene blir beskattet til studentens skattesats, en annen attraktiv fordel, da studentens skattesats er generelt lavere enn foreldrenes. Hvis pengene ikke brukes til kvalifiserte utdanningskostnader, kan det imidlertid være en straff på 10% til 15% av din akkumulerte inntekt eller 1% av kontosaldoen. Så du vil være sikker på ikke å over-spare til en 529 Plan. For de fleste statens 529 planer er det i hovedsak ingen årlig bidragsgrense, men disse planene har en levetidsgrense. Grensen varierer etter planen.
- Pre-Paid undervisningsplaner: Disse planene er i hovedsak en annen type 529 plan, men i motsetning til 529 planer tar staten mye av risikoen i den forutbetalte planen . Disse statslige planene er spesielt attraktive ettersom skolepengene øker med rundt 10% i året. Men de kommer med noen store begrensninger. Først er at de investerte midlene kun kan brukes til undervisning og avgifter (ikke rom og brett eller andre utgifter) på offentlige offentlige universiteter. Bruk av pengene til andre formål eller høyskole vil resultere i å betale straffer. For det andre begrenser forhåndsbetalte studieplaner din vekst til frekvensen av offentlige høyskoleopplæring øker i staten din. Så når opplæring øker nivået på 4 til 5%, er disse planene ikke lenger veldig attraktive biler for finansiering av høyskoleutdanning.
Hvis du begynner tidlig, kjenn din investering kjøretøy alternativer, utvikle en plan, og investere klokt og regelmessig, er det mulig å betale for noen eller hele barnets høyskole utdanning.