Skal jeg kjøpe en Muni Bond? Disse tipsene kan hjelpe deg med å bestemme

Beregn skatte-ekvivalent avkastning for å sammenligne Munis med andre obligasjoner

Kommunale obligasjoner utstedes av byer, stater og andre kommunale enheter som en måte å øke inntektene til øremerkede offentlige prosjekter som anses å tjene større gode. Gevinster de produserer er gratis fra føderale skatter, og det er en god sjanse for at de er fri for statlige og lokale skatter også hvis de er utstedt i staten du bor i.

Gjør dette Munis en perfekt investering?

Kanskje ikke.

Munis er ikke for alle

Når en investor kjøper en muni, uttrykker han en vilje til å gi et høyere avkastning på sine investerings dollar i motsetning til ikke å betale skatt på gevinsten. Det er et ganske godt trekk for høyinntektsindivider, men å kjøpe et skattepliktig obligasjon som betaler en høyere rente, gir vanligvis mer mening for resten av verden.

Så hvor står du og din nettoverdi på bør-I-eller-skal-jeg-muni-skalaen? Spør deg selv noen sentrale spørsmål før du bestemmer deg for å kjøpe kommunale obligasjoner:

• Hva er din føderale skattekonsoll? Hvis du ikke vet svaret, ring din revisor. Hvis du ikke har en regnskapsfører, få en. Hvis du er en av de som gjør det selv, som ikke vil få en regnskapsfører, ta deg tid til å undersøke skattekonsollen. Du kan ikke anta at det forblir det samme fra år til år hvis inntektene dine svinger.
• Hva er din gjensidig brakett? Trekk skattebraketten din fra 100 for å få din gjensidig brakett. Hvis du for eksempel har bestemt deg for at du er i 33 prosentbraketten, er 100 mindre 33 66, så din gjensidig brakett er 66 prosent.

• Hva er prisen på munen du vurderer? De topprangerte 10-årige skattefrie obligasjonene gir alt fra 2 til 3,35 prosent per oktober 2017, men det kan avhenge av året eller til og med i uken eller måneden. Vi bruker den øvre figuren i dette scenariet.
• Hva er ditt valgpunkt? Her bestemmer du om en bestemt muni er for deg. Del avkastningen - i dette tilfellet 3,35 prosent - etter din gjensidige rente på 66 prosent, og du får 5,07 prosent. Det er ditt skatteekvivalente avkastning. Med andre ord, med alt annet som forfall og rating er like, et skattepliktig obligasjon som gir mer enn 5,07 prosent, gir mer mening enn den 3,35 prosent skattefrie obligasjonen for noen i skattekonsollen. Du kan også bruke en nettbasert kalkulator til å kjøre tallene.

• Hvor bor du? Inntekter på alle obligasjoner er unntatt fra føderale inntektsskatter, men du betaler lokale skatter på inntekter fra obligasjoner utenfor staten din. Så hvis du bor i en høyskattestatistikk som California eller New York, vil kjøp av et lokalt muni-obligasjonslån legge til din skatteferd. Beregn din statlige og lokale skattesats og din gjensidige rente, og dupliser deretter prosessen som er forklart ovenfor.

Du bør kunne fortelle om et bestemt muni-obligasjon gir mening for porteføljen din etter at du har kjørt tallene noen ganger.