Å vite hvilke sektorer som kan overgå aksjemarkedet, kan gjøres på en smart måte hvis du forstår og observerer faser av konjunktursyklusen.
Av denne grunn, ta en titt på noen av grunnleggende om å investere med verdipapirfond, og fortsett å lære mer om å investere i sektorer.
Lær hvordan du bygger en portefølje
Timing markedet ved å investere i sektorfond kan høres risikabelt eller uansvarlig på overflaten, men det kan gjøres klokt. For å bygge den beste porteføljen av verdipapirfond, begynner du alltid med en ressursfordeling som passer for din tidshorisont og risikotoleranse .
For eksempel bør investorer som trenger å spare på sine besparelser på mindre enn 10 år, ha en relativt konservativ blanding av aksjer, obligasjoner og kontanter, sammenlignet med en investor med mer enn 10 år å investere. Også, hvis du blir nervøs hver gang du ser kontosaldoen din, har du sannsynligvis en lavrisikotoleranse som betyr at ressursfordelingen din skal være relativt konservativ, uansett hvilken tidsramme du har til uttaket.
Når du ankommer en eiendelfordeling, er du klar til å bygge opp porteføljen din.
En god modell for de fleste investorer å følge for porteføljebygging kalles en kjerne- og satellittstruktur . Som navnet antyder, begynner du med en kjerne, som en av de beste S & P 500 indeksfondene , og bygger rundt den med andre midler. Det er her sektorer som kommer til spill: de kan være noen av "satellitter" som blir en del av en diversifisert portefølje.
Investere med sektorfond
Sektorfondene fokuserer på en bestemt bransje, et sosialt mål eller en sektor som helsevesen, fast eiendom eller teknologi. Deres investeringsmål er å gi konsentrert eksponering mot bestemte industrigrupper, kalt sektorer. Fond investorer bruker sektor midler til å øke eksponeringen til visse bransjer de tror vil fungere bedre enn andre sektorer.
Men hvordan kan en investor vite hvilken sektor som vil fungere best på et gitt tidspunkt? Selvfølgelig er det ingen krystallkule når det gjelder å investere; Ingen vet med sikkerhet hva aksjemarkedet eller økonomien vil gjøre, spesielt over korte perioder, for eksempel en dag, en måned eller et år.
Hvordan aksjemarkedet knytter seg til økonomiske sykluser
Å forstå forskjellen mellom markeds- og konjunktursykluser og hvordan de er knyttet til investeringsresultatet, kan bidra til å bestemme de beste timingstrategiene og porteføljestrukturen.
For eksempel, visste du at et oksemarked for aksjer typisk topper og kan begynne å synke før økonomien toppene? I forskjellige ord kan et nytt bjørnmarked for aksjer begynne, selv om økonomien fortsetter å vokse, selv om det er svært lavt tempo. Faktisk, når Federal Reserve offisielt kunngjør at en resesjon er påbegynt, kan det være en god tid å bli mer aggressiv og begynne å sette flere av investeringsdollene tilbake i aksjer.
Alle investorer, som inkluderer enkeltpersoner, kapitalforvaltere, pensjonskasser, banker, forsikringsselskaper, for å nevne noen, samler seg og påvirker det som mest refererer til som "markedet". Teknisk refererer markedet til kapitalmarkeder , som er et marked for investorer å kjøpe og selge investeringspapirer, for eksempel aksjer, obligasjoner og verdipapirfond.
Når du hører eller leser om referanse til "økonomien", refererer det oftest til hva som utgjør et økonomisk system, som omfatter forbrukere, industri, selskaper, finansinstitusjoner og regjeringen.
Velge de beste sektorene basert på forretningssyklusfasene
I et stort bildeutsikt er stedet hvor aksjemarkedet og økonomien overlapper forretninger. Dette er av mange grunner, men det skyldes hovedsakelig at virksomheten, som betyr alt fra småbedriftseiere til selskaper, driver økonomien og er grunnen til at aksjemarkedet eksisterer.
Av denne grunn kan investorer se forretningssyklusen og velge sektorer basert på historiske trender innen de ulike faser av syklusen:
- Tidlig syklusfase: Økonomien gjenoppretter raskt fra lavkonjunktur. Kreditten begynner å vokse ettersom pengepolitikken letter seg (rentene faller), noe som gir penger og likviditet til en svekket økonomi. Som et resultat øker bedriftens inntjening og forbrukerne bruker. Beste sektorer inkluderer forbrukssykluser og økonomi.
- Midtsyklusfase: Dette er typisk den lengste fasen av konjunktursyklusen. Økonomien er sterkere, men veksten er moderat. Renter er på sitt laveste og bedriftens inntjening er på sitt sterkeste av syklusen. Beste sektorer inkluderer industri, informasjonsteknologi og grunnleggende materialer.
- Senesyklusfase: Økonomisk vekst er bremset og begynner å virke overopphetet ettersom inflasjonen stiger høyere og aksjekursene begynner å se dyr sammenlignet med inntjeningen (se S & P 500 Index P / E-forhold ). Beste sektorer i denne fasen inkluderer energi, verktøy, helsetjenester og forbrukerstifter
- Tilbakeslagsfase: Økonomisk aktivitet og bedriftens fortjeneste faller og renten klatrer som Federal Reserve arbeider for å bekjempe inflasjonen. Beste sektorer i denne fasen inkluderer de samme sektorene som begynner å få fordel i sencyklingsfasen. Imidlertid er denne fasen vanligvis den korteste (vanligvis mindre enn et år) og overgang til Early Cycle Phase-sektorer kan vurderes.
Husk og bruk 5% regelen for investeringsallokering
Noen spørsmål kan fortsatt være dvelende i tankene dine, for eksempel "Hvor mye av porteføljen skal jeg tildele til hver sektor?" og "Hvor mange sektorer skal jeg bruke?" En generell regel å følge er ikke å fordele mer enn 5% til hver sektor og unngå å ha mer enn 20% av porteføljen din dedikert til sektorer. Derfor kan du bruke mellom en og fire sektorer.
Årsaken til dette er at andre aksjefond som du kan bruke, for eksempel S & P 500 Index-fond, vil også ha eksponering for sektorer, og du vil ikke ha for mye aksjefond overlapping , ellers vil du beseire et primært formål å bruke sektorer, som for diversifisering. Taktisk og strategisk investering er ikke bare for å øke avkastningen!
Ansvarsfraskrivelse: Informasjonen på dette nettstedet er kun gitt for diskusjon, og bør ikke misforstås som investeringsråd. Under ingen omstendigheter representerer denne informasjonen en anbefaling om å kjøpe eller selge verdipapirer.