Bank og lån

Hvordan Kredittforeninger Arbeider

Kredittforeninger er ikke-for-profit organisasjoner som tilbyr finansielle tjenester til sine medlemmer. Hvis du trenger å spare penger, betale regninger, eller få et lån, er en kredittforening et alternativ for disse tjenestene.

Hvordan banker og kredittforeninger forskjellig

Hvis du er kjent med banker, er kredittforeninger like: De tilbyr mange av de samme produktene og tjenestene som banker, og erfaringen med å bruke disse tjenestene er omtrent det samme.

Eierskap er hovedforskjellen mellom banker og kredittforeninger. Kredittforeninger er medlemsbesidede (kunder hos kredittforeninger kalles "medlemmer", slik at kundene eier kredittforeningen). Bankene eies av investorer, som kanskje ikke er kontohavere eller medlemmer av fellesskapet. Når du åpner en konto hos en kredittforening - uansett hvor liten - blir du en del av eieren av institusjonen. Alle medlemmer har stemmerett for kredittforeningens ledelse (styret).

Beskatning er en annen forskjell. Som en ikke-for-profit organisasjon betaler en kredittforening ikke de samme skattene som bankene betaler. Kredittforeninger er imidlertid ikke veldedige organisasjoner. De må gjøre gode økonomiske beslutninger, samle inntekter, betale lønn og konkurrere med andre institusjoner.

Når det gjelder sikkerheten til innskudd og grunnleggende tjenester, er banker og kredittforeninger svært like (se nedenfor).

Høydepunkter av Kredittforeninger

Kredittforeninger er populære hos sine medlemmer, hvorav noen er sterkt lojale mot sine institusjoner.

Priser og avgifter er ofte (men ikke alltid) attraktive hos kredittforeninger.

Fordi institusjonen er eid av medlemskap, er det vanligvis mindre press for å maksimere profittene til eksterne investorer. Når det er sagt, bruker noen kredittforeninger rente- og gebyrplaner som ligner (eller dyrere enn) store banker, så det er alltid verdt å sammenligne før du velger en institusjon.

Fellesskapet er tradisjonelt et viktig trekk ved kredittforeningene. For å bli med i en kredittforening må du kvalifisere deg ved å dele et felles bånd med andre medlemmer av kredittforeningen. Igjen, dette fremmer rimelige lån og konkurransedyktige rentesatser fordi du er i samme båt. Kredittforeninger spiller også en viktig rolle i lokale økonomier.

Delt forgrening er en tjeneste som er unik for kredittforeninger. Fordi kredittforeninger ofte er lokale institusjoner, kan du ikke finne en avdeling eller minibank når du flytter eller reiser (selv om du går over byen). Men i mange tilfeller er det mulig å bruke grener og minibanker fra andre kredittforeninger - gratis. Du kan foreta innskudd og uttak, betale lån og mer. For å bruke delt forgrening, må både din hjemmekredittforening og grenen du skal bruke, være en del av det felles forgreningsnettverket.

Personlig service kan være tilgjengelig hos små lokale kredittforeninger. Hvis du verdsetter å bygge relasjoner og snakker med samme tellere og lånemyndigheter, er en kredittforening eller fellesskapsbank det beste stedet å finne den opplevelsen. Når du har mulighet til å snakke med beslutningstakere, kan du oppdage at det er mulig å bli godkjent for lån og andre tjenester som store banker ikke ville tilby deg. Det er ikke at kredittforeninger er hensynsløse - de har bare muligheten til å bli kjent med deg og forstå risikoen i stedet for bare å avvise deg.

Hva kan du gjøre på en kredittunion?

Kredittforeninger gir finansielle tjenester til forbrukere, bedrifter og andre organisasjoner. De vanligste tilbudene er beskrevet her, men hver kredittforening er annerledes.

Sparekontoer gir et trygt sted å beholde penger og tjene penger på besparelsene dine. På en kredittforening kalles sparekontoer aksjekontoer fordi du - som alle andre kunder - er en delvis eier av kredittunionen. Enkelte overføringer ut av en sparekonto er begrenset til seks per måned .

Ved å sjekke kontoer kan du bruke pengene dine uten månedlige begrensninger på betalinger. Det er flere måter å få tilgang til kontanter på:

1. Debetkort: De fleste kredittforeninger gir et gratis debetkort for kjøp på nettet og personlig (du kan også bruke kortet til å ta ut penger på en minibank).
2. Online regning betaling: Betal dine vanlige regninger eller andre utgifter ved å sette opp en betaling online . Kredittforeningen vil skrive ut og sende en sjekk eller sende penger elektronisk.
3. Skriv en sjekk: Sjekk kan være gammeldags, men de er fortsatt en nyttig og rimelig måte å betale .

1. Betal kontant: Du kan alltid få kontanter fra en teller eller minibank og bruke med papirvaluta.

Innskuddssertifikater (CDer) er som superdrevne sparekontoer. CDer betaler mer enn vanlige besparelser , men det er en fangst: du må forplikte seg til å forlate pengene dine på CDen i en spesifisert tid (ofte ett til tre år). Hvis du foretrekker fleksibilitet, tilbyr enkelte institusjoner pengemarkedsregnskap , som betaler like rentesatser og gir deg tilgang til pengene dine gjennom hele måneden.

Lån er tilgjengelige for en rekke bruksområder. Kredittforeninger bruker pengene som andre kunder legger inn for å finansiere lån til låntakere.

• Boliglån (boliglån) gir penger til å kjøpe et hjem. Andre boliglån og hjemmekapitalkreditter (HELOCs) gir deg mulighet til å bruke egenkapitalen i en eiendom du allerede eier .
• Auto lån kan være et av de mest populære lånene fra kredittforeninger. Priser er ofte konkurransedyktige, og kredittforeninger kan ha forhold til lokale bilforhandlere.
• Personlige lån kan brukes til nesten alt du vil . Også kjent som "signatur lån" på kreditt fagforeninger, disse lånene er godkjent basert bare på kreditt score og inntekt.

• Kredittkort er svingende kredittkort som tillater deg å låne og tilbakebetale gjentatte ganger - så lenge du ikke går over kredittgrensen.

Andre tjenester er også tilgjengelige fra kredittforeninger. På de fleste kredittforeninger kan du få følgende:

• Offisielle sjekker som kasserer eller sertifiserte sjekker. Det er vanligvis en liten avgift, men du bør bare trenge disse elementene for sporadisk nedbetaling eller andre livshendelser.
• Penger ordrer ligner kassererens sjekker , og de er nyttige når en personlig sjekk ikke er riktig (men du trenger ikke kasserens sjekk).
• Safe er et trygt sted å holde viktige dokumenter og små verdisaker. Dine gjenstander er lagret bak flere låser, men du må hente alt du trenger i banktiden.
• Notarius services kan være nyttig når du må bevise at en signatur er gyldig på offisielle dokumenter . En kredittforening ansatt (som også må være notarius publicus) kan legge et offisielt frimerke på dokumentene dine og registrere tid og dato for signaturen din.

De faktiske produktene og tjenestene som er tilgjengelige for deg, vil variere fra kredittforening til kredittforening. Større kredittforeninger tilbyr vanligvis et bredere utvalg, mens små kredittforeninger kan holde tilbudene minimale. Men du kan bli overrasket - selv de minste kredittforeningene kan inngå avtaler med andre organisasjoner for å møte dine krav. Ring din lokale kredittforening og spør om tjenester, avgifter og teknologialternativer (som apps) når du vurderer alternativene.

Kvalifisering: Bli med i en Kredittforening

For å bli medlem av en kredittforening må du "kvalifisere" eller være kvalifisert til å bli med. Kvalifisering er vanligvis enkelt, men det er fortsatt et krav på grunn av kredittforeningens struktur og føderal lov.

Kredittforeninger er utformet for å betjene enkeltpersoner og organisasjoner som deler et felles bånd, og personer som oppfyller kriteriene er kjent som felt for medlemskap. Du kan kvalifisere deg på flere måter:

• Din jobb: Din arbeidsgiver kan sponsere en kredittforening eller ha forhold til kredittforeninger i ditt område, så du vil ha muligheten til å bli med i disse kredittforeningene. Noen karrierer kvalifiserer deg også til å være en del av en kredittforening (slik at din egen arbeidsgiver ikke har betydning - ditt yrke kommer deg inn).
• Din plassering: Noen kredittforeninger er åpne for alle som bor eller jobber i et geografisk område. For eksempel kan du kvalifisere rett og slett fordi du bor i en bestemt by eller fylke. Selv å gå på skole eller tilbe i et område du ikke bor i kan resultere i berettigelse.
• Gruppemedlemskap: Å være medlem av bestemte grupper kan gjøre deg kvalifisert for visse kredittforeninger. Noen grupper er åpne for publikum, og du kan bli med i disse gruppene med det formål å bli medlem av kredittforening. Andre grupper (som en huseiereforening) krever at du møter andre kriterier.
• Din familie: Hvis et familiemedlem er et kredittforeningsmedlem, kan du mest sannsynlig bli med den kredittforeningen basert på din slektnings berettigelse.

For en liste over kredittforeninger i ditt område (sammen med en beskrivelse av kvalifikasjonskravene), prøv å søke med postnummeret ditt på CULookup.com.

Hvordan bli med i en kredittunion

Når du har funnet en institusjon du liker (og at du er kvalifisert til å bli med), blir medlem et så enkelt som å åpne en konto. Prosessen er den samme som å åpne en sparekonto hos enhver bank eller kredittforening: du må gi informasjon om deg selv, ta med identifikasjon og foreta et innskudd (ofte $ 25 eller mindre). Lær mer om krav til å åpne sparing og sjekke kontoer .

Alle kredittforeningskunder må åpne en grunnleggende andel (eller sparekonto) konto. Selv om du bare går med i kredittforbundet for å få et lån, må du bli medlem - som krever at du har en "andel" av kredittforeningen. I mange tilfeller vil du bare sette inn så lite som fem dollar på en aksjekonto for å kvalifisere for lånet, og du vil bare la pengene stå på ubestemt tid.

Er pengene dine trygge på en kredittforening?

Kredittforeninger er forsikret like mye som bankinnskuddene dine. Organisasjonen som beskytter pengene dine, avhenger av hvilken type institusjon du bruker. Fondforsikrede kredittforeninger bruker National Credit Union Share Insurance Fund (NCUSIF) , som er et statlig støttet fond. I banker kommer forsikring fra Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) . Ved føderalforsikrede kredittforeninger er kvaliteten på forsikringen den samme som FDIC-forsikringen - den støttes av den amerikanske troens full tro og kreditt. Begge former for forsikringsdekning opp til $ 250 000 per kontoinnehaver per institusjon (det er mulig å forsikre mer enn $ 250 000 i en kredittforening under visse forhold).

Hvis din kredittforening ikke er føderalt forsikret, kan du likevel være beskyttet under en privat forsikring, og pengene dine kan være trygge, men NCUSIF-forsikringen er best på grunn av statens garanti.

Hvem driver en kredittforening?

Hvis alle kundene eier en kredittforening, hvem er ansvarlig?

Kredittforeninger har en rekke medarbeidere, blant annet avdelingsdirektører og lånemyndigheter, administrative og operasjonelle roller og ledere. Øverste ledelsen består av et styre som tar beslutninger om kredittforeningens strategier, retningslinjer og mer. Dette styret består av valgte frivillige. De gjør det ikke for lønn - de er kredittforeningens medlemmer som vil ha et uttrykk i hvordan stedet kjøres.

Kredittforeningens medlemmer stemmer for styret. Hvert medlem får en stemme, så alle medlemmer har samme makt (medlemmer med flere penger i kredittforbundet får ikke flere stemmer enn medlemmer som har mindre).

Er kredittforeninger konkurransedyktige?

Små kredittforeninger gir store banker en løp for pengene sine. Fordi kredittforeninger har en tendens til å fokusere på service over lønnsomhet, kan rentene være bedre i en kredittforening. Hvis du er en rate chaser, kan du ikke se de høyeste prisene som tilbys på nettbanker . Et langsiktig forhold med en god kredittforening kan imidlertid fungere godt, og fordelene med en høyere rente er bare like stor som kontosaldoen din.

Det samme gjelder for relasjoner med gode samfunnsbanker.

Av og til finner du en kredittforening som ikke tilbyr hele universet av produkter og tjenester som større banker tilbyr. Hvis du tilfeldigvis vil ha disse tjenestene, kan du være lykkeligere med en megabank som tilbyr one-stop-shopping eller en større kredittforening.

• Se mer diskusjon: Banker vs Kredittforeninger

Som gratis sjekking bleknet bort fra store banktilbud, har kredittforeninger blitt populært. Kredittforeningen National Association (CUNA) rapporterer at 76 prosent av kredittforeningene fortsatt tilbyr gratis kontroll uten å knytte strenger. For å være rettferdig kan du noen ganger kvalifisere for gratis kontroll ved store banker, og du må kanskje gjøre det samme hos enkelte kredittforeninger.

Hvis du tenker på å bytte til en kredittforening (eller flytte fra bank til bank), sørg for at det faktisk gir mening å hoppe skipet . Flytte kontoer kan være en smerte, og din nåværende kredittforening kan være i stand til å tilby løsninger som holder deg glad hvor du er. Når det kommer tid til å ta et trekk, bruk en sjekklås sjekkliste for å sikre at ingenting faller gjennom sprekker.