Tilbaketrekningsregler for UTMA, UGMA, Seksjon 529 Planer og Coverdell ESAer
En slik avgjørelse skal ikke gjøres lett, da det kan påvirke barnets evne til å betale for høyskole. Men hvis penger er desperat behov, må foreldrene være oppmerksomme på at det er forskjellige regler og skattemessige konsekvenser for å trekke høyskolefond til utgifter til utdanning fra UTMA og UGMA Custodial Accounts, Seksjon 529 Planregnskap og Coverdell Education Savings Accounts.
UTMA og UGMA Tilbaketrekningsregler
UGMA og UTMA depotkontoer gjør det mulig for voksne å gjøre en økonomisk gave til en mindreårig, og også nevne noen (inkludert seg selv) som oppbevarer av kontoen. Det viktige ordet her er "gave". Pengene i disse regnskapene, når de er gitt, er den mindreåriges juridiske eiendom. Vaktmesterens jobb er å holde det trygt og investere det klokt, slik at den mindreårige vil dra nytte av det en dag.
UGMA- og UTMA-kontoer brukes ofte til å betale for høyskole, men kan også brukes til enhver form for bekostning av mindreårige.
Dette kan omfatte alt fra grunnleggende levesteder til fritidsaktiviteter som lagsporter. Vaktmesteren må kunne bevise at mindreårige direkte drar nytte av bruken av pengene.
Det er ingen IRS-straffer for å ta penger ut av en UGMA- eller UTMA-konto, men det er mulig at de kjøpte investeringene kan ha overgivelsesgebyr eller avgangsgebyr dersom de holdes mindre enn en viss tid.
Fortjeneste ved likvidasjon av investeringer i barnets UGMA- eller UTMA-konto rapporteres generelt om barnets selvangivelse, men noen eller alle kan være inkludert i foreldrenes avkastning, til foreldrenes skattesats, avhengig av hvordan familien filmer sin føderale skatter.
Seksjon 529 Plan Utmeldingsregler
Seksjon 529 kontoer ble utformet for å tillate foreldre å beholde mer kontroll enn UGMA og UTMA kontoer. Noen som har bidratt til en Seksjon 529-konto, kan når som helst få tilgang til pengene sine, av hvilken som helst grunn. De trenger ikke å bekymre seg for å forklare det til noen, og det trenger ikke å være til fordel for barnet.
Forsiktig her er at penger som trekkes tilbake fra en 529-plan som ikke brukes til høyere utdanningskostnader, vil bli gjenstand for en 10 prosent straff og inntektsskatt på fortjenesten. Eventuelle underliggende investeringer kan også belaste deg et overleveringsgebyr.
Hvis du for eksempel legger $ 10 000 i en Plan 529 som nå er verdt $ 15 000, vil du ha en fortjeneste på $ 5000. Hvis hele beløpet trekkes tilbake for ikke-høyskoleformål, må du betale inntektsskatt og en 10 prosent straff på $ 5 000 gevinst.
Coverdell Education Savings Account (ESA) tilbaketrekningsregler
Reglene om tilbaketrekning fra kollegiet på Coverdell ESA faller et sted mellom Seksjon 529 Plan-reglene og UGMA / UTMA-reglene.
Pengene som investeres betraktes som en gave til barnet, men det kan rulles over til en annen mottaker hvis den første ikke har kvalifiserende utdanningskostnader innen 30 år.
Enda bedre, du trenger ikke å bruke denne kontoen kun for høgskostnader. Mens du ikke kan bruke den til mat eller klær, som du kan med en UGMA- eller UTMA-konto, kan du bruke den til andre utdanningskostnader før høyskolen. Disse kostnadene kan omfatte K-12 privat skoleundervisning, veiledning, bøker, skoleuniformer og teknologi (en datamaskin eller bærbar PC).
Så, hvis du er stram på penger og har en Coverdell ESA, kan du være bedre å ta uttak fra kontoen for videregående skole eller skoleuniformer enn å bruke pengene ut av din egen lomme. Hvis pengene brukes til "kvalifiserende" utdanningskostnader, kan pengene trekkes helt uten skatt.
Hvis den ikke brukes til kvalifisert utdanning, er delen av fordelingen som representerer gevinsten beskattet til mottaker (barn) som inntekt, og er også gjenstand for ytterligere 10 prosent straff.