Gjør bruk av en avdød ektefelles ubrukte eiendomsskattefrihet
Hva betyr portabilitet av eiendomsskattefritakelsen?
Portabilitet av skattemessig skattefritak betyr at hvis en ektefelle dør og ikke fullt ut utnytter sine $ 5.000.000 (i 2011 eller $ 5.120.000 i 2012, $ 5.250.000 i 2013, $ 5.340.000 i 2014 og $ 5.430.000 i 2015) da kan den overlevende ektefellen gjøre et valg for å hente ubrukt unntak og legge det til den overlevende ektefellens egen fritak.
Hva et godt konsept, ikke sant? Vel, husk at historisk "AB Trust" -systemet ble utviklet for å gjøre hva valgbarheten gjør. Under en AB Trust Estate Plan, når den første ektefellen dør, vil hans eller hennes eiendom bli delt inn i to separate trusts, en som er lik den føderale eiendomsskatten unntak (dette er "B Trust"), og en som holder beløpet som overstiger unntaket (dette er "A Trust"). (Merk at hvis verdien av den avdøde ektefellens eiendom ikke overskrider skattefritakelsen, må bare "B Trust" bli opprettet og finansiert.) Ved å dele den avdøde ektefellens eiendom i to deler, tillater en AB Trust-plan at B Tillit til å overføre eiendomsskatt til arvingene etter at den etterlevende ektefellen dør.
Og siden den overlevende ektefellen vil ha sin skattefritakelse som kan brukes på verdien av boet, vil en AB Trust-plan tillate at et gift par skal videresende to ganger den føderale eiendomsskatten unntak fri fra føderale eiendomsskatter. (Merk: I noen stater som samler en egen statsskatt, er "ABC Trust" -planlegging nødvendig i stedet for AB Trust-planlegging.)
Men nå, med introduksjon av overførbarhet av skattemessig skattefritak , trenger ikke gifte par å bruke AB Trust planlegging for å dra nytte av begge ektefelleres skattefritak.
Portabilitetseksempel
For eksempel, hvis Bob og Sally er gift og Bob dør i 2011 og bare bruker $ 3,000,000 av sin $ 5,000,000 føderale skattefradrag, kan Sally velge å plukke opp Bobs ubrukte $ 2,000,000 fritak og legge det til sin skattefritakelse. Forutsatt at Sally ikke har benyttet noen av hennes skattefritak for livstidsgaver og foretar valgbarhet for portabilitet, vil Sally få unntatt $ 7,250,000 unntak i 2013 (Bobs ubrukte $ 2.000.000 fritak pluss Sallys $ 5.250.000 fritak = $ 7.250.000 fritak).
Hvordan lage en riktig portabilitetsvalg
Så hvordan går Sally på å gjøre valget til å bruke Bobs ubrukte skattefritak? For en etterlevende ektefelle for å få valget til å bruke den avdøde ektefons ubenyttede skattemessig skattefritak, må den overlevende ektefellen rettidig innlevere IRS Form 706 , United States Estate (og Generation-Skip Transfer Transfer Tax Return). Skjema 706 forfaller innen eller før ni måneder etter dødsdato av den avdøde ektefellen; En automatisk seks måneders forlengelse kan imidlertid bli forespurt ved å sende inn en IRS-skjema 4768 , søknad om forlengelse av tid for å returnere og / eller betale US Estate (og Generation-Skip Transfer Transfer), på eller før forfallsdato for skjema 706.
Merk: Den 17. februar 2012 utstedte IRS Notice 2012-21 , som fastsetter at for enkelte eiendommer kan valgbarheten for bærbarhet gjøres innen 15 måneder etter datoen for dødsfall, selv om den overlevende ektefellen ikke klarte å sende et skjema 4768 rettidig.
Hva er fremtiden for eiendomsskattenes skattefrihet?
Mens bestemmelsene i TRUIRJCA ble satt til utløp 31. desember 2012, har bestemmelsene i ATRA gjort portabilitet et permanent alternativ for ektepar. Selvfølgelig er alt som Washington gjør "permanent" permanent, inntil en beslutning er truffet om at den skal endres.