Definisjon av et fondprospekt og hvorfor det gjelder investorer
For eksempel, her er en rask liste over ting du kan finne i et fondprospekt:
- En fondsprognose inneholder en beskrivelse av investeringsstrategien fondsbestyringsselskapet vil bruke til å investere pengene dine. Noen midler følger en verdi investeringsstrategi , noen går for vekst aksjer, mens andre fortsatt kan bruke risikable strategier som involverer aksjeopsjoner. I dag er en populær fondsstrategi basert på å etterligne en indeks som S & P 500 .
- En sammenstilling av de historiske utgiftene som aksjeselskapets aksjonærer har betalt de siste årene, inkludert ledelsesgebyrer, 12b-1 avgifter, salgsmessig belastning, innløsningsgebyr på aksjer solgt innen en viss tidsperiode, og annen relevant informasjon. Dette kan inkludere minutia som avgifter som overføringsagentene tar for å håndtere papirarbeid på vegne av fondet.
- En langsiktig ytelsesopplysninger som sammenligner fondets ytelse til et referanse som Dow Jones Industrial Average . Fondprospektet kan forklare hvorfor et bestemt referanseindeks er den mest hensiktsmessige sammenligningen.
- De største risikoene du sannsynligvis vil møte når du investerer i det aktuelle fondet. For eksempel vil et globalt eller internasjonalt fondsprognos provisorisk nok bruke tid til å forklare valutarisiko, muligheten for at selskaper implementerer kapitalrestriksjoner, farene ved krig og andre hensyn som er mindre relevante (i de fleste tilfeller) til rent innenlands gjensidig fond.
- Hvorvidt fondet bruker innflytelse eller ikke; om fondet låner sine egne verdipapirer ut til andre, for eksempel korte selgere, i bytte for inntekt.
- Navnene på styremedlemmer eller forvaltere som representerer aksjefondets aksjonærer, inkludert omfanget av deres investering i fondet (f.eks. $ 10.0001 til $ 50.000 eller $ 100.000 +)
- Beløpet styremedlemmene betales for deres tjeneste
- Kontrollpersoner og hovedaksjonærer av fondet, herunder institusjoner som har verdipapirer på vegne av de faktiske investorene i " gatenavn "
- Informasjon om lederne av fondene for fond for å hjelpe deg med å avgjøre om du tror at de har legitimasjon, erfaring og temperament til å håndtere pengene dine
- Investeringsomfanget de menneskene som tar avgjørelsen om fondets investeringsstrategi (porteføljeforvalteren eller medlemmer av investeringsutvalget) har i selve fondet, slik at du kan bestemme om de er tilstrekkelig utsatt for risikoen ved sine beslutninger (f.eks. "John Smith, Chief Investment Officer, har $ 100,001 til $ 500,000 av egne penger investert i ABCs fond, og $ 500,001 til $ 1,000,000 av egne penger investert i XYZ-fondet. ")
- Porteføljens omsetningsrate , som kan gi deg en ide om fondets skatteeffektivitet (lengre eierperioder har en tendens til å resultere i utsatt skatteforpliktelse, noe som kan være bra under noen omstendigheter ).
Slik bestiller eller finner du en kopi av et fondprospekt
Fondforetaksselskaper kreves ved lov å gi deg et prospekt før du investerer. Nesten alle fondsselskaper gjør nå prospektet deres tilgjengelig online som en gratis nedlasting. Det høres altfor forenklende, men du kan enten søke etter "[Fondnavn her] prospekt" i din favoritt søkemotor eller finn det offisielle fondsstedet og se deg rundt fordi det er sikkert å bli oppført et sted i nærheten. De fleste midler vil at du skal lese det fordi de vil at du skal overlevere kontanter, slik at de kan begynne å tjene gebyrer på den , slik at du vet hva du får og at du er fornøyd med arrangementet. I de senere år har mange av de største nettmæglerne lagt inn en lenke til fondprospektet på forskningsresultater som vises hvis du søker på ticker-symbolet på meglerens nettsted.
Når du leser noen få dusin fondprospekter, bør du begynne å gjenkjenne hva som er normalt og hva som ikke er. Dette er viktig fordi, hvis du er klok, kan den hjelpe deg med å bygge en bedre portefølje for dine egne behov. I det minste vil du være i stand til å unngå vederstyggeligheter som leverede ETFer, som ikke har plass i porteføljen til de fleste investorer .
For mer informasjon, vil du kanskje sjekke ut Nybegynnerveiledningen til Mutual Fund Investing , som gir koblinger til mye mer fond for å investere artikler jeg har skrevet gjennom årene.
Balansen gir ikke skatt, investering eller finansielle tjenester og råd. Informasjonen presenteres uten hensyn til investeringsmålene, risikotoleransen eller økonomiske forhold til en bestemt investor og kan ikke være egnet for alle investorer. Tidligere resultater er ikke en indikasjon på fremtidige resultater. Investering innebærer risiko inkludert eventuell tap av hovedstol.