Investeringslesning 4 - Analyse av resultatregnskap
Slik beregner du straight line-avskrivningsmetoden
For å beregne lineær avskrivningsmetode må du ta opp kjøpesummen eller anskaffelseskostnaden til en eiendel, deretter trekke redningsverdien når den enten er pensjonert, solgt eller på annen måte avhendet. Deretter deler du denne figuren med de totale produktårene som aktiva med rimelighet kan forventes å være til nytte for selskapet (dette kalles det "nyttige liv" i regnskapssjargong). Med andre ord, skriv det ut som et matematisk problem:
- Rett linjeavskrivning = (Anskaffelsessum på eiendelen - Omtrentlig beredskapsverdi) ÷ Anslått nytt nytt livsforbruk
Et eksempel på en lineær avskrivningsberegning
Du eier en liten bedrift og bestemmer deg for å kjøpe en ny dataserver til en pris på $ 5000. Du estimerer at ved slutten av brukstidspunktet vil det være $ 200 i bergingsverdi for delene, som du kan selge for å hente ut noen av utleggene dine.
Eksisterende regnskapsregler gir maksimal levetid på fem år for datamaskiner. Tidligere har virksomheten din oppgradert maskinvaren hvert tredje år, slik at du tror at dette er et mer realistisk estimat av nytt liv, fordi du er i stand til å kaste bort datamaskinen på den tiden. Ved å bruke denne informasjonen kan du beregne lineavskrivningskostnaden som følger:
- Trinn I: ($ 5000 kjøpskjøp - $ 200 omtrentlig redningsverdi) ÷ 3 år beregnet levetid
- Trinn 2: $ 4 800 ÷ 3
- Svar: $ 1600 årlig lineær avskrivningskostnad
Forstå hvordan avskrivningsgebyrer passer med resultatregnskap, balanse og kontantstrømoppstilling
I eksemplet vi nettopp har beregnet, her er det som faktisk ville skje, forutsatt at du kjøpte datamaskinen for kontanter.
- $ 5000 vil bli flyttet fra balansen i kontanter og kontantekvivalenter til eiendoms-, anleggs- og utstyrslinjen i balansen.
- Samtidig vil kontantstrømoppstillingen vise en utgang på $ 5000 for investeringer.
- $ 1600 vil bli belastet resultatregnskapet hvert år i tre år. Dette betyr at selv om du deltok med $ 5000 i år ett og $ 0 hvert år etterpå, ville du faktisk vise fortjeneste redusert med $ 1600 i år ett, $ 1600 i år to og $ 1600 i år tre.
- Hver av disse $ 1.600 kostnadene vil bli balansert mot en kontokonto under eiendom, anlegg og utstyr i balansen kjent som akkumulerte avskrivninger , noe som effektivt reduserer aktivets balanseførte verdi. For eksempel, etter det første året, vil balansen vise en $ 5 000 datamaskin kompensert av en $ 1600 akkumulert avskrivningskontra konto slik at netto bokført verdi ville være $ 3 400.
- Ved utgangen av tre år vil bokført verdi være $ 200 i balansen, avskrivningskostnaden vil bli fullført under lineær avskrivningsmetode, og ledelsen vil trekke seg tilbake til aktivet. Salgsprisen vil finne veien tilbake til kontanter og kontantekvivalenter. En eventuell gevinst eller tap over eller under den beregnede bergingsverdien vil bli registrert, og det ville ikke lenger være noen balanseført verdi under balanseført aktivpost.
Bruken av den lineære avskrivningsmetoden, eller annen avskrivningsmetode, kan resultere i skattemessige forskjeller i de rapporterte regnskapene
Én puss med å bruke lineær avskrivningsmetode på den rapporterte resultatregnskapet oppstår når kongressen overholder lover som gir mulighet for mer akselererte avskrivningsmetoder på selvangivelser enn ledelsen bestemmer seg for å ansette på de rapporterte regnskapene satt sammen under GAAP-reglene.
Når dette skjer, vil ledelsen sannsynligvis dra nytte av det fordi det kan øke egenverdi.
Spesielt, mens de rapporterte inntjeningsstallene mer nøyaktig representerer den økonomiske virkeligheten på grunn av den jevne karakteren av lineær avskrivningsmetode, kan skattefradrag på forhånd ved å akselerere avskrivninger på selvangivelsen bety mer penger spart i år . Det er kontanter som kan legges til jobb for fremtidig vekst eller større utbytte til eiere. (Du vet tidenes verdi av penger som i de fleste tilfeller er en dollar i dag mer verdifull enn en dollar i fremtiden.)
Dette resulterer imidlertid i et problem. Skatteoppføringene samsvarer ikke med regnskapet. Heldigvis vil de balansere ut i takt med at de såkalte skattemessige forskjellene løser seg over aktivets brukstid. I mellomtiden må det foretas spesielle tilpasninger til den rapporterte økonomiske årsaken i årsrapporten og 10-K arkivering .
Spesifikasjonene for disse justeringene er ikke viktig for deg akkurat nå. Den forenklede versjonen er at en spesiell utsatt skattefordel vil bli lagt i balansen som en måte å justere for differansen mellom resultatregnskapet og kontantstrømoppstillingen. Over tid vil den utsatte skattefordelen bli redusert til den rapporterte inntekten i henhold til GAAP og den rapporterte inntekten til IRS justerer seg på slutten av den lineære avskrivningsplanen.
Den lineære avskrivningsberegningen bør gjøre det klart Hvor mye ledig ledelse har i å administrere rapporterte inntekter i en gitt periode
Nå har du kanskje tenkt: Det ser ut til at ledelsen har stor skjønn ved å bestemme hvor høy eller lav rapportert inntekt er i en gitt periode. Du har rett. Avskrivningspolitikken spiller inn i det, spesielt for eiendomsintensive virksomheter .
På den annen side er det generelt aksepterte avskrivningsestimater for de fleste større aktivetyper som gir noen begrensninger. Disse finnes i publikasjoner kalt Asset Livstabeller. For eksempel, ifølge The Clorox Company, en av verdens største produsenter av rengjøringsleverandører, benyttes følgende avskrivningsplan i beregningene:
- Landforbedringer avskrives over 10 til 30 år
- Bygninger avskrives over 10 til 40 år
- Maskiner og utstyr avskrives over 3 til 15 år
- Datautstyret avskrives over 3 år
- Kapitalisert programvarekostnad avskrives mellom 3 og 7 år
- Møbler og inventar avskrives mellom 5 og 10 år
- Transportutstyr avskrives over 5 til 10 år
Denne siden er en del av Investing Lesson 4 - Slik leser du en inntektserklæring . For å gå tilbake til begynnelsen, se Innholdsfortegnelsen .