Kredittkort gjør det enkelt å kjøpe ting, men til en betydelig pris
Kostnaden for å betale kun minimumsbeløpet
Det er en vanlig feil å la deg bli vant til å betale bare det minste beløpet som skyldes på kredittkortregningen .
En liten månedlig betaling kan virke ubetydelig. Betalingen kan imidlertid ikke se så ubetydelig når du forstår den sanne kostnaden for kredittkort og renter.
La oss si at du virkelig gikk ut og kjøpte en ny plasma-TV for $ 2500. Du brukte et kredittkort som hadde en årlig prosentsats (APR) på 18 prosent. Den minste månedlige betalingen din kan være så lav som $ 50 i eksempelet ovenfor, men for å kunne beregne dine totale langsiktige kostnader, må du vite hvordan minimumsbetalingen din ble bestemt.
Hvordan beregnes minimumsbetalinger
En minimal betaling bestemmes vanligvis ved å bruke en prosentandel av hele saldoen. Prosentandel er vanligvis ca 2 prosent, men kan variere avhengig av kortet. Husk at minimumsbetalingen går mot rentebelastningen og til det opprinnelige beløpet du skylder. I dette tilfellet var det opprinnelige beløpet $ 2500.
For $ 2500 plasma-tv, ville 2 prosent av den opprinnelige gjelden være $ 50.
Med en APR på 18 prosent, vil betalingen din dekke $ 38 i renter og $ 13 mot ditt ansvar på $ 2500. Etter den første betalingen vil du fremdeles skylde $ 2487. Den grunnleggende formelen er:
- Del 18 prosent ved 360 dager i året, som tilsvarer 0,05 prosent.
- Multipliser .05 prosent ganger 30 kalenderdager som er 1,5.
- Endelig multipliserer 1,5 med $ 2500 originalbalansen som tilsvarer $ 37,50 ($ 38 avrundet) i interesse.
Den sanne kostnaden ved det kjøpet
Hvis du kun har betalt 2 prosent av hele balansen din hver måned, vil det ta 334 måneder å betale av gjelden din. Det vil med andre ord kreve 28 år å betale en $ 2.500 ansvar. TV-en vil trolig ha sluttet å jobbe lenge før du har betalt det.
Selv om du bestemte deg for å betale for 28 år, ville du også ha betalt $ 5897 i renter. Din sanne pris for 56-tommers plasma-TV vil ende opp med å bli $ 8397.
La interesse fungere for deg
Imidlertid forestill deg hva du kanskje har tjent hvis du hadde satt $ 50 på en sparekonto i 28 år. Selv ved dagens lave lave priser , ville det vært et betydelig beløp.
For eksempel, la oss si at du startet en sparekonto eller åpnet en CD med en 5 prosent rente og deponert $ 50 hver måned i 28 år. Også, la oss inkludere hva du ville ha betalt i skatter med en skattesats på 25% på inntektene som genererte.
Din totale besparelse ville ha vært $ 29 648. Du ville ha tjent $ 17,130 i renteinntekter. Din totale skattekostnad ville ha vært $ 4 283. Etter skatt, ville du ha gjort en ekstra $ 12.847. Du kunne ha betalt for fjernsynet i kontanter og hadde masse penger igjen.
Ikke fall inn i kredittkortfellen
Mange individer blir fristet av kredittannonsene og tilbudene som er for gode til å være sanne. Men når du ser på de langsiktige konsekvensene, vil de lave månedlige betalingsmåten vanligvis koste deg mye mer penger.
Det er en god ide å lære om hvor mye kredittkorttransaksjon virkelig ville koste før du gikk gjennom med kjøpet. Du kan sjekke for deg selv ved hjelp av en kalkulator for kreditt og gjeldsstyring. Sjekk ut en "minimal betalingskortkalkulator", som kan fortelle deg:
- Din totale kostnad med minimumsbetalinger
- Hvor mange betalinger vil det ta for å betale hele balansen med minimumsbetalinger
- Hvor forskjellige priser vil påvirke de totale kostnadene
Kredittforetakene gjør vanligvis store fortjenester ved å tilby teaserpriser og lave minimumsbetalinger . Det er en måte å opprettholde sin inntekt ved å holde forbrukerne i gjeld for 10, 20 eller til og med 30 år.
I stedet for å legge til sin inntekt, kan du vurdere å bygge en sparekonto ved å deponere hva du ville ha brukt på dine månedlige kredittkortbetalinger.
Kredittkort kan spille en viktig rolle i våre liv. De kan gi nødhjelp for en stor bilulykke eller en annen kritisk situasjon, og lar deg komme raskt tilbake i en tid med behov. Hvis du må bruke kreditt, betaler du regningen i sin helhet hver måned. Hvis du må stole på å foreta mindre utbetalinger, prøv å betale minst $ 10 over minimumsbetalingen og kun belaste varer du virkelig har råd til. Dette kan spare tusenvis av dollar i rentegebyr.