Når du gjør veien til gjeldsfrihet, pass opp for disse fire feilene:
1. Ikke har et nødfond
I et forsøk på å sette så mye penger som mulig på din gjeld, kan du være tilbøyelig til å unngå å ha et beredskapsfond .
Denne beslutningen kan skade deg. En nødsituasjon av noe slag - om det er uventet bilreparasjon eller en medisinsk utgift - er sannsynlig å skje mens du betaler din gjeld. Hvis du ikke er forberedt, kan du ende opp med å gå dypere inn i gjeld. En nylig Bankrate-undersøkelse viser at 36 prosent av amerikanerne enten ville låne fra venner eller familie, ta ut et lån, eller bruke kredittkort til å håndtere en krig på $ 1000.
Unngå denne feilen ved å opprettholde en liten kontanterpute mens du betaler ned din gjeld.
2. ta ut et hjem egenkapital lån
Begrepet om å ta ut et hjem egenkapitallån eller kredittkort for å betale av forbruksgjelden kan være ganske tiltalende - du kan "tørke ut" kredittkortgjelden din og andre betalinger i et fall, i motsetning til en enkelt betaling på en rentesats.
Dette kan gjøre gjeldssituasjonen din mer organisert og mindre overveldende.
Men dette kan vise seg å være en feil, på mange nivåer. For det første fjerner du din usikrede gjeld, men øker det du skylder på din sikrede gjeld. Skulle du ha problemer med å betale boliglånet ditt, kan ditt hjem være i fare.
I tillegg kan du øke det du betaler i renter hvis du bruker boliglånet til å betale medisinske og andre regninger som har null rente eller lavere rente enn det nye lånet.
Viktigst er det en feil fordi du ikke faktisk reduserer gjelden din - du flytter bare den! Hvis du tørker ut kredittkortets gjeld og andre utbetalinger uten å ta opp det som førte til at du skulle gå inn i gjeld, er det sannsynligvis bare et spørsmål om tid før du løper opp disse balansen igjen.
3. Lån fra 401 (k)
En annen fristende gjeldsløsning er å låne fra 401 (k) . Det sier seg selv at dette gjør det mot den grunnen du bidro til 401 (k) i første omgang: Å gi en trygg økonomisk fremtid for deg selv. Låne fra det unplugs penger fra det målet og får deg til å gå glipp av fordelene ved sammensatt interesse.
Selv om du vil bli pålagt å betale lånet tilbake med renter, kommer interessen fra deg, så det er ingen faktisk gevinst der. Plus, pengene du bruker til å betale renter er underlagt dobbeltbeskatning, siden du betaler lånet tilbake med etter skatt, og vil bli skattlagt igjen når du tar utbetalinger.
Videre, hvis du blir sparket fra jobben din eller avgir, må du betale lånet tilbake innen en viss tid, vanligvis 60-90 dager; Ellers vil lånebalansen betraktes som en skattepliktig fordeling og vil bli gjenstand for en straff på 10 prosent dersom du er under alderen 59 1/2.
Dette scenariet vil bare gjøre gjeldssituasjonen din verre.
4. Faller for et gjeldsslett Scam
Mange selskaper utnytter deres evne til å redusere gjelden. Og løftene de gjør kan virke som svaret du leter etter.
Men pass opp. Mens noen anerkjente bedrifter tilbyr kredittrådgivning og relaterte tjenester, er det flere selskaper hvis primære formål er å ta pengene dine. Andre forsøker å redusere gjelden din, men bruk tvilsom praksis som å holde utbetalinger til side i flere måneder, og dermed sette deg i en posisjon der du er så bak på regningene dine som kreditorene er villige til å forhandle. Dette kan redusere beløpet du til slutt betaler på regningene dine, men potensielt forstyrre din kreditt.
En måte å få øye på en svindel, er også å se når de ber deg om å betale: Hvis et selskap krever betaling på forhånd, er du sannsynligvis lurt.
Et annet rødt flagg er hvis de lover et bestemt utfall, da ingen kan garantere hvilke innrømmelser dine kreditorer vil være villige til å gjøre. La konvensjonell visdom lede deg her - hvis det høres for godt ut til å være sant, er det sannsynligvis det.
Når du er overveldet av gjeld, er det forståelig å ha en rask eller umiddelbar løsning. Men husk at du ikke gikk inn i gjeld over natten, så det er ikke sannsynlig at du vil kunne få det ut av det så fort heller. Hvis du vil sørge for at du kommer ut av gjeld for godt, vil du kanskje hoppe over snarveiene.