Betaler for høyskole

by Personaleforfatter

Den ultimate guiden til studielån

Hvis du ikke har nok penger til å betale for høyskoleopplæring selv etter stipend, stipend og økonomisk hjelp, kan studielån være nyttige alternativer for å dekke gapet. Studielån er utformet for å hjelpe deg med å betale for utgifter med lånte penger, slik at du kan gjøre drømmen om college til en realitet.

Selv om studielån er blitt normen i disse dager, er det fortsatt mye forvirring om hvordan de jobber og hvilke muligheter som er tilgjengelige.

Hvilken type studentlån er tilgjengelig for studenter?

Hvis du trenger studielån, er det to alternativer tilgjengelig for deg:

Federal Student Loans tilbys av US Department of Education og er lånene som er tilgjengelige for deg etter at du har fylt ut en FAFSA (Gratis søknad om føderal studenthjelp). For tiden er det to føderale studielånsmuligheter tilgjengelig:

William D. Ford Federal Direct Loan Program
Federal Perkins Lån Program

Under Direct Loan-programmet er det fire typer lån som er tilgjengelige for studenter:

Direkte subsidierte og ikke-subsidierte lån er tilgjengelige for studenter og studenter som viser behov, mens PLUS lån er tilgjengelige for å oppgradere studenter eller foreldre. En direkte konsolidering lån er tilgjengelig for studenter som er i tilbakebetaling og ønsker å kombinere sine lån til en enkelt månedlig betaling.

Private studielån tilbys av banker og andre finansinstitusjoner.

Studenter som ikke har nok føderal hjelp til å dekke kostnadene for undervisning, kan søke private studielån for å dekke gapet i finansiering.

Hvordan får du et studielån?

Prosessen for føderale studielån og private studielån er forskjellige.

For å få et føderalt studielån, må du fylle ut gratis søknad om føderal studenthjelp (FAFSA) innen 1. oktober . Det er viktig å merke seg at det kan være forskjellige tidsfrister for staten din og din høyskole.

Når FAFSA er behandlet, vil du motta din prispakke med studielånene du er kvalifisert for. I mellomtiden kan du bruke FAFSA4caster til å anslå hva føderal hjelp kan være tilgjengelig for deg.

Når du får dine føderale studentlånetilbud, vil du signere en Master Promissory Note, som er en juridisk bindende kontrakt som sier at du vil tilbakebetale studielånene dine.

For å få et privat studielån, må du identifisere en lokal bank, kredittforening eller finansinstitusjon som tilbyr private studielån. Når du velger hvilken leverandør du vil gå med, må du fylle ut et søknad. Mange private studielånsleverandører krever at du har en cosigner.

Vanligvis kan foreldrene dine medundertegne lånene dine, men det er viktig å vite at medundertegnere er juridisk ansvarlige for studielånene dine hvis du ikke klarer å betale. Når du velger en privat student lån leverandør, se om de har co-signer release som et alternativ.

Renter på studentlån

Når du tar ut studielån, låner du et visst beløp for å dekke undervisningen. Men du vil også betale interesse, noe som kan legge opp. Renter er belastet av utlåner som en prosentandel for enkelhets skyld å låne penger.

Føderale studielån har faste renter som betyr at de ikke endres under tilbakebetaling. Rentene er fastsatt av kongressen hvert år.

Foreløpig er føderale studentlånsrenter:

Direkte subsidiert lån: 4,45 prosent
Direkte Unsubsidized Loan: 4,45 prosent
Direkte Unsubsidized Loan (graduate student): 6 prosent
Direkte PLUS Lån: 7 prosent

Mens føderale studielån har en fast rente, kan private studielån på den annen side ha faste eller variable rentesatser .

Fastrenten forblir den samme over tid, mens variabel rente kan skifte avhengig av markedsforhold. Hver privat student lån leverandør vil ha forskjellige renter. Den store forskjellen mellom føderale og private studielånsrenter er at private studentlånsrenter vanligvis er basert på kreditt.

Hvis du har god kreditt, kan du score en lavere rente. Vanligvis har studentene ikke mye av en kreditt historie, og det er derfor de fleste private studielån krever en cosigner.

Hvis din cosigner har god kreditt, kan du være berettiget til lavere rente.

Renter kan legge til studentlånsbalansen din, så det er viktig å forstå hvordan interessen vil påvirke din samlede tilbakebetaling. Du kan bruke en rente kalkulator for å få en bedre ide om hvordan renten din vil påvirke din totale balanse.

Tilbakebetalingsalternativer

Studielån hjelper deg med å dekke kostnadene mens du er i skolen. Når du har oppgradert, er det på tide å betale tilbake studielånene dine.

De fleste føderale studielån har en seks måneders grace periode hvor du ikke trenger å betale studielån. Så med andre ord, din første studielånsbetaling vil trolig være seks måneder etter eksamen - en gang i slutten av høsten eller tidlig vinter, dersom du oppgraderer om våren. Hvis du har råd til det, kan du gjøre betalinger i graceperioden og redusere interessen. Private studielån kan ikke ha en frist, og vil avhenge av leverandøren.

Når din nådeperiode er oppe, starter du tilbakebetalingsturen . Dine utbetalinger vil avhenge av din tilbakebetaling plan.

Låntakere i føderale studielån registreres automatisk i standardbetalingsplanen, som gir studentene ti år å betale tilbake lånene sine. Den gode nyheten er at det er mange føderale studielånsutbetalingsplaner, og du kan endre planer når som helst.

Her er en nærmere titt på føderal studielån tilbakebetaling alternativer:

Standard tilbakebetaling Plan . Fast betaling over en 10-årig periode.
Graduert tilbakebetaling Plan. Betalingen starter lav og øker hvert annet år over en 10-årig periode.
Utvidet tilbakebetaling Plan. Fast eller utbetalt utbetaling over en periode på 25 år.
Revidert lønn som du tjener (REPAYE). Betalinger er 10 prosent av inntektene dine, og du kan betale for 20 til 25 år. På det tidspunktet vil enhver gjenværende saldo bli tilgitt. Må kvalifisere for programmet.
Betal som du tjener tilbakebetaling plan (lønn) . Betalinger er 10 prosent av inntektene i en periode på 20 år. På det tidspunktet vil enhver gjenværende saldo bli tilgitt. Må kvalifisere for programmet.
Inntektsbasert tilbakebetaling Plan (IBR) . Betalinger vil være 10 til 15 prosent av inntektene i en periode på 20 til 25 år. På det tidspunktet vil enhver gjenværende saldo bli tilgitt. Må kvalifisere for programmet.
Inntektsberettig tilbakebetaling Plan. Betalingen er basert på 20 prosent av inntekten din eller et beløp som er justert til din inntekt, avhengig av hvilket som er mindre. Tilbakebetalingstiden er 25 år. Deretter vil noen gjenværende saldo bli tilgitt. Må kvalifisere for programmet.
Inntektsfølsom tilbakebetaling Plan . Din betaling er avkortet basert på en prosentandel av din årlige inntekt, som varierer av utlåner, med en gjenværende løpetid på opptil 15 år. Dette alternativet tilbyr ikke lån tilgivelse.

Hver av disse planene har sine egne nyanser og kvalifikasjonskrav, så det er best å snakke med lånetjenesten for å se hvilke planer du kvalifiserer for hvis du ønsker å endre planer. (Merk: Lånetjenesten din er ikke nødvendigvis den samme som din långiver. En utlåner er den som har gitt studielånene dine, mens lånetjenesten din er det firmaet som administrerer studielånet ditt.)

Du betaler minst mulig interesse hvis du holder fast i standardbetalingsplanen og betaler mest hvis du velger en utvidet tilbakebetalingsplan. Hvis du er bekymret for å betale, er en inntektsdrevet plan din beste innsats for å redusere studielånets utbetalinger.

Disse planene dekker betalingen din basert på inntektene dine og i noen tilfeller kan være null dollar (ja, egentlig). Dessuten tilbyr de også tilgivelse til studielån etter 20 til 25 år, noe som er attraktivt for studielåntakere.

Selv om studielån tilgivelse er attraktiv for mange låntakere, er det viktig å merke seg at du vil betale skatt på eventuelle tilgitte studielån. Det eneste tilgivelsesprogrammet hvor du ikke trenger å betale skatt, er Public Service Loan Forgiveness Program, et alternativ for student lån låntakere som arbeider i offentlig tjeneste.

Private studielån har færre tilbakebetalingsmuligheter og varierer ut fra utlåner. Siden private studielån kommer fra private finansinstitusjoner, fastsetter de vilkårene for tilbakebetaling. Det er viktig å finne ut nøyaktig hvilke tilbakebetalingsmuligheter som er tilgjengelige.

Når det gjelder å velge tilbakebetalingsplanen, vil du finne noe som fungerer med budsjettet ditt, så beregne dine fremtidige månedlige utbetalinger. Vær også realistisk om hvor mye interesse du vil betale med en bestemt plan. Kortere planer betyr større utbetalinger, mindre rente, mens en lengre tilbakebetalingstid vil gi mindre utbetalinger, men du betaler mer i renter.

Hvis du vil endre tilbakebetalingsplanen din, eller hvis du har problemer med å gjøre betalinger, må du straks kontakte lånetjenesten for å se hvilke alternativer som er tilgjengelige.

Hva skjer hvis jeg ikke kan betale tilbake studielånene mine?

Som studielånsmottaker er du pålagt å betale tilbake studielånene innen tidsrammen i tilbakebetalingsplanen. Men hva om du ikke har råd til å betale tilbake studielånene dine? Hva da?

Hvis du er en føderal student lån låner, har du noen alternativer.

Først vil du se om du er kvalifisert for en inntektsdrevet plan. Hvis du virkelig ikke har råd til å foreta betalinger, kan dine betalinger være null dollar, og du vil være i god stand med lånene dine.

Du kan også vurdere utsettelse og utholdenhet som alternativer også. Under disse alternativene kan du sette utbetalinger på pause i en angitt periode.

Dine opsjonsalternativer varierer ut fra din situasjon, men du kan utsette utbetalingene i opptil tre år hvis du er arbeidsløs eller opplever økonomiske problemer. Under utsetting må du kanskje ikke betale renter som oppstår under utsetting.

Derimot vil lånet ditt rent faktisk tilføre renter mens de er under forebearance. Det er to typer overbærenhet:

Generell utholdenhet
Obligatorisk utholdenhet

Under en generell overbærenhet kan du utsette betalinger i opptil 12 måneder. Låntakere som har økonomiske problemer, et skifte i deres sysselsettingssituasjon eller urettmessige medisinske utgifter kan kvalifisere for en generell overbærenhet.

Obligatoriske forbrytelser er for studenter som oppfyller visse krav, som de som er i et medisinsk eller dental residency program eller serverer i National Guard eller Americorps. For de som kvalifiserer, kan du utsette utbetalingene i opptil 12 måneder.

Enten du ønsker å forfølge utsettelse eller utholdenhet, må du søke om disse tilbakebetalingsalternativene med din låner. Du må også fortsette å foreta betalinger til du er godkjent for en av disse alternativene.

Hvis du slutter å betale studielånene dine og ikke kontakter lånetjenesten, blir lånene dine krenkende. Etter 270 dager, vil dine lån gå inn som standard .

Å være i mislighold kan skade din kreditt, og din låner har rett til å pynte lønnene dine så vel som din avkastning for å betale tilbake lånet. Du vil unngå dette, så kontakt alltid lånetjenesten først hvis du ikke kan betale studielånene dine tilbake.

Hvordan kan jeg spare penger på studentlånet mitt?

Studentlån kan legge opp raskt og ta en stor bit ut av budsjettet. Hvis du vil spare penger på studielån, hva kan du gjøre?

Registrer deg for automatisk betaling. Mange lånetjenesteleverandører tilbyr et 0,25 prosent rentefradrag hvis du registrerer deg for automatiske betalinger. Selvfølgelig vil du sørge for at du har nok penger på din brukerkonto, for å unngå ting som overtrekkskostnader.

Refinansier studentlånene dine. Dine føderale studielån har faste renter. Så hva kan du gjøre hvis du er fornøyd med din rente? Du kan refinansiere studielånene dine med et privat selskap eller en finansinstitusjon. Gjennom refinansiering betaler du dine gamle studielån og blir godkjent for et nytt lån, forhåpentligvis med en bedre rente. Å skape noen poeng på renten din kan hjelpe deg med å spare penger, noe som gjør det mye lettere å fokusere på hovedbalansen. Men refinansiering føderale studielån kan komme med ulemper .

Opt for offentlig tjeneste Loan Forgivenhet. Hvis du jobber i offentlig sektor og foretar betalinger i 10 år, kan du være kvalifisert for offentlig tjeneste Loan Forgiveness. Under dette programmet kan du få alle dine lån tilgitt. Bonus: Du vil ikke bli beskattet på dine tilgitte lån heller.

Velg Standard Repayment Plan. Standardbetalingsplanen har den korteste tilbakebetalingstiden, som vil hjelpe deg med å spare penger på renter.

Betal mer enn minimum. Du vil få en minimumsbetaling basert på tilbakebetalingsplanen din. Men du kan betale mer enn det! Hvis du har råd til det, betaler du mer enn minimumet og sparer penger på renter og blir ut av gjeld tidlig.

Bruk lavine-metoden. Gjeldskredemetoden nulller inn på høyrentede studielån først, mens du betaler minimum på resten. Så hvis du for eksempel har lån på grunnskole og høyere utdanning, vil du fokusere på å betale ned PLUS-lånene først og betale minimum på resten. Å betale ned lån med høyeste interesse kan spare penger over tid.

Hva skjer etter at jeg betaler av studielånene mine?

Når du foretar den endelige betalingen til lånetjenesten din, vil du sørge for å inkludere interessen også. Hvis du ikke gjør det, kan du gjøre det du tror er din endelige betaling, men skylder fortsatt et nominelt beløp i interesse. Du kan også kontakte lånetjenesten din for å si at du vil betale tilbake lånene dine i sin helhet.

Når du gjør det, bør du motta et brev fra studielånet ditt, som sier at lånene dine er betalt i sin helhet. Hold dette brevet for dine opptegnelser. Etter en måned eller to, vil du sjekke AnnualCreditReport.com for å forsikre deg om at det står at lånene dine er betalt på din kredittrapport.

Etter at du har betalt studentlån, kan du feire og begynne å sette pengene dine mot å spare og investere.