I visse økonomiske forhold er en variabel rente eller variabel APR bedre fordi det gir deg mulighet til å betale av kredittkortet eller lånebalansen til en lavere pris når indeksrenten er nede.
På den annen side fungerer det ikke med en variabel rente når indeksraten stiger fordi renten øker også.
Renter direkte påvirker kostnadene ved å låne penger. Enkel rente beregnes ved å multiplisere renten med din utestående saldo. (Kredittkortutstedere kan bruke en litt mer komplisert beregning for din interesse.) Jo høyere rente du har, desto høyere renteavgift betaler du. Variabel rente er gunstig for kredittkortutsteder fordi kortutstederen kan øke kredittkortkursen ettersom markedsrenten endres.
Ingen advarsel før en (Variabel) renteøkning
Kredittkortsutstedere er ikke pålagt å gi varsel om rentenivået hvis kredittkortet ditt har en variabel rente. Det betyr at du ikke får mulighet til å fravike eller avvise høyere rente, og du må betale saldoen din til høyere rente, selv om du lukker kredittkortet ditt.
Hvis kredittkortet ditt har en variabel rente, er det viktig å være oppmerksom på eventuelle nyheter om Federal Reserve-rentenivåene. Uansett hvilken hastighet kredittkortutstederen din bruker som en indeks for variabelen, vil APR sannsynligvis være knyttet til den føderale fondskursen. Hovedrenten, for eksempel, er den føderale fondskursen pluss 3%.
Hvis føderalfonden går opp, vet du at kredittkortet ditt snart følger.
Hvor viktig er det at frekvensen varierer?
Variabel rente gjelder mest for kredittkortselskaper som har balanse. Din rente kan øke uten noen avansert varsel, og det betyr at du vil ende opp med å betale høyere økonomikostnader. Jo høyere kredittkortbalansen din er, desto mer vil din finansavgift være, noe som betyr at mer av betalingen din går mot interesse, og det tar lengre tid å betale balansen din.
Boliglån har en versjon av den variable renten, kjent som den justerbare renten. Med en justerbar rente boliglån endres renten på en bestemt tidsperiode. Når boliglånsrenten endres, eller justeres, justerer den månedlige boliglånsbetalingen også. Dette kan gjøre det vanskeligere å budsjett og forutsi boliglånet ditt.
Har kredittkortet ditt en variabel rente?
I disse dager har de fleste kredittkort en variabel rente. Sjekk en nylig kopi av kredittkortoppgjøret eller kredittkortavtalen for å se om kortet ditt har en variabel rente. Du finner en kopi av kredittkortavtalen din på kredittkortutstederens nettside eller CFPBs kredittkortavtale database. Gi kredittkortsutstederen et anrop hvis du har problemer med å finne din kredittkortavtale online.
Andre ganger kan en variabel rente øke
En økning i prisen på matte midler er ikke den eneste gangen du ser en renteøkning. Kredittkortsutstederen kan også øke renten etter at en kampanjesats utløper. Hvis du er sen på en annen betaling med samme kredittkortutsteder, overstiger du kredittgrensen din, eller er krenkende på kredittkortbetalingen din med mer enn 60 dager .