Studentlån kommer i to brede varianter. De fleste er kjent med offentlig eller offentlig utstedt og støttet lån, men det er også et blomstrende marked for private lån fra banker og andre profittinstitusjoner.
Private lån er ikke underlagt de samme forskriftene eller utlåns- og administrasjonsprogrammer som er tilgjengelige for statlig støttede lån. På den annen side er private lån generelt underlagt føderale og statlige forskrifter som gjelder for andre ikke-pedagogiske lån, og er på mange måter ikke annerledes enn billån, boliglån og andre typer personlige utlån.
Private lån og statsstøttede lån har en viktig ting til felles. I 2006 ble private lån gjort uutslippelig i konkurs med passasjen til konkursloven og forbrukerbeskyttelsesloven (BAPCPA). Med andre ord kan du ikke automatisk eliminere dem i en konkurs sak som du kan andre gjeld, som kredittkort og medisinske regninger.
Det betyr ikke at det er umulig å bli kvitt dem i konkurs. Private lån er underlagt samme utslippsstandard som offentlige eller statsstøttede lån er.
Nærmere bestemt kan de bare slippes ut hvis de vil forårsake "unødig motgang" til skyldneren eller en skyldner avhengig.
Men det er en annen måte at de private lånene kan bli utslettet. Denne banen ligger i en kretsmessig tolkning av flere føderale vedtekter som definerer hvilke private lån som kan betraktes som utlån til konkurs.
Som vi ser, er hjertet avhengig av om du kan trekke renten på lånene fra din inntektsskatt.
"Kvalifisert utdanningslån" dekker "Kvalifiserte høyere utdanningskostnader" for "Kostnad for oppmøte".
Med unntak av "kvalifisert utdanningslån" fra utstedelse, refererte BAPCPA Internal Revenue Code på 26 USC 221 (d) (a), som omhandler fradrag for renter på utdanningslån. § 221 (d) (a) fastslår at renter på utdanningslån kun kan trekkes fra inntekter dersom lånet er "påløpt utelukkende for å betale kvalifiserte høyere utdanningskostnader".
De "kvalifiserte høyere utdanningskostnadene" er selv definert i høyere utdanningsloven fra 1965, som er kodifisert på 20 USC 108711 som "oppmøtekostnad". I sin tur er kostnaden for oppmøte satt av høgskolen og inkluderer generelt undervisning og avgifter, rom og brett, transport og reiseutgifter.
Mixed-Use Lån
Som noen college vil bekrefte, vil imidlertid kostnaden for å delta ikke nødvendigvis omfatte alt en student vil bruke i et gitt år. Videre kan mengden av statsstøttet økonomisk støtte være mindre enn kostnaden for oppmøte på grunn av faktorer som regjeringens vurdering av beløpet en elevs familie skal bidra med, studentens ønske om høyere levestandard, studentens familieforpliktelser , eller studentens uvillighet til å søke stipend eller arbeidsmuligheter. For å kompensere mangelen, tar studentene ofte til private lån for å supplere deres statsstøttede lån og tilskudd.
Noen private långivere begrenser mengden av ytterligere utlån til forskjellen mellom statslån og kostnaden for oppmøte. Andre långivere vil imidlertid være enige om å låne en student titusenvis av dollar utover kostnaden for å delta. Jeg hadde en høyskoleutdannet som tok ut sitt komplette statlige lån, og ble deretter gitt nesten 120 000 dollar over fire år i private lån.
Mange løpende notater vil inneholde en klausul som krever at låntakeren innser at inntektene kun vil bli brukt til kvalifiserte utdanningskostnader uavhengig av beløpet på lånet.
Lån som inneholder mengder over det som er nødvendig for å dekke kostnadene ved oppmøte, kalles ofte "mixed use" -lån.
Congressional Intent for Private Student Loans?
Når vi vurderer BAPCPA-kravene, Internal Revenue Code og Higher Education Act-definisjonen, er det ikke klart at Kongressen forventer disse "mixed use" -lånene da det besluttet å gjøre private lån uverdigbare.
Videre kan enhver type utlån betraktes som et studielån i henhold til disse vedtektene, inkludert kredittkortgjeld, egenkapitalutlån og vanlige personlige lån. Kodeksen for føderale forskrifter på 26 CFR 1.221-1 forklarer imidlertid spesielt at lån med blandebruk ikke er berettiget til rentefradrag i henhold til Internal Revenue Code. Følgelig bør blandede lån være utladbare. I det minste er beløpet som overstiger kostnaden for oppmøte, utladbart.
For å lære mer om dette unntaket til BAPCPA-studielånet for utlån av personlige lån, les FinAid.org-papiret, begrensninger på unntak til utladning av private studielån .
Hvis du har problemer med å administrere studielånene dine
Hvis du har problemer med å administrere studielån, har du muligheter. Hvis du er i en offentlig tjeneste eller en non-profit jobb, kan du kvalifisere deg for et lån tilgivelsesprogram. Du kan også være i stand til å utnytte inntektsbaserte tilbakebetalingsprogrammer. For å få mer informasjon, start her: Administrere studielån: En introduksjon .
For mer informasjon om hvordan du administrerer studielånene dine under vanskelige økonomiske tider, se våre artikler om følgende problemer:
Generelle problemer
Dine valg for å administrere studielån i et nøtteskall
Ordliste for nyttige studentlånsbetingelser
Når du ikke kan foreta dine betalinger
Rep ayment Strategies Under Tough Times
Å håndtere Student Loan Collectors
Låne Tilgivelse
Låne Tilgivelse For Skole Status
Låne Tilgivelse For Invaliditet eller Død
Offentlig tjeneste Loan Forgivenhet
Oppdatert av Carron Nicks April 2018