Keltner kanaler er en populær teknisk indikator som handelsmenn bruker til å vurdere den nåværende trenden, finne potensielle reverseringer og gi handelssignaler. Kanalene bruker volatilitet og gjennomsnittlige priser til å plotte øvre og nedre linjer, samt en mellomlinje (eller gjennomsnittlig) linje. Alle tre linjene beveger seg med prisen, og skaper en kanal som utseende. Daghandlere kan skape flere strategier ved å bruke Keltner Channels; Noen av disse strategiene og bruksområder er diskutert nedenfor.
01 Keltner kanaler beregning
Før du deltar i hvordan daghandlere kan bruke Keltner Channel-strategier, er det viktig å forstå hva du jobber med. Ved å forstå hvordan Keltner kanaler er opprettet, er du bedre i stand til å se indikatorens svakheter og sterke sider.
Keltner kanaler ble først introdusert av Chester Keltner på 1960-tallet, men indikatoren ble oppdatert av Linda Bradford Raschke på 1980-tallet. Denne senere versjonen av indikatoren er den som er i bruk i dag.
Keltner kanaler er en kombinasjon av to andre indikatorer: eksponentiell glidende gjennomsnitt (EMA) og gjennomsnittlig True Range (ATR) . Slik beregnes Keltner-kanaler:
Øverste bånd = EMA + (ATR x multiplikator)
Midtbånd = EMA
Nedre bånd = EMA - (ATR x multiplikator)
EMA-perioden kan settes til alt du vil ha. For dagshandel er en 15 til 40 EMA typisk.
Hva denne beregningen gjør er å plotte en linje over og under EMA, basert på ATR som er en indikator som beregner hvor mye et aktivum beveger seg i gjennomsnitt over en bestemt tidsramme. En felles multiplikator er to; hvilket betyr at øvre bandet vil bli plottet 2 x ATR over EMA.
Multiplikatoren kan justeres basert på aktiva du handler. Mens to er vanlige, kan du finne 1,7 eller 2,3 (for eksempel) gi deg bedre informasjon om det eksakte markedet du handler . Jo høyere multiplikatoren jo bredere kanalen; jo mindre jo flere er smalere kanalen.
Figur 1 (større versjon) viser en 30 EMA Keltner Channel, med en multiplikator på to for 30-periodens ATR.
02 Trend og Pullback
Keltner kanaler er nyttige fordi de kan gjøre trenden mer synlig. Når en eiendel trender høyere , bør den regelmessig nå øvre bandet (eller svært nær det), og til og med bevege seg forbi overbandet til tider. Prisen skal også ligge over underbåndet, og vil ofte holde seg over midtbåndet (eller bare knapt dyppe under det).
Når en eiendel trender lavere , bør den regelmessig nå nedre båndet (eller svært nær det), og til og med bevege seg forbi det til tider. Prisen skal også ligge under øvre bånd, og vil ofte holde seg under midtbåndet (eller bare knapt skyve over det).
Indikatoren bør settes opp, slik at disse retningslinjene gjelder mesteparten av tiden. Med andre ord, hvis prisen går kontinuerlig høyere, men ikke når øvre bandet, kan kanalene dine være for store (lavere multiplikatoren). Hvis prisen fortsetter å øke høyere, men ofte berører det lavere bandet mens du gjør det, kan kanalene dine være for stramme (øke multiplikatoren). For indikatoren din for å hjelpe deg med å analysere markedet, må det justeres riktig. Hvis ikke, vil retningslinjene ovenfor ikke være troverdige og indikatoren vil ikke tjene mye formål.
Når indikatoren er satt opp riktig, er den generelle strategien å kjøpe i løpet av en uptrend når prisen trekker tilbake til mellomlinjen. Plasser et stoppfall omtrent halvveis mellom mellom- og underbåndet, og plasser et mål nær øvre bånd (stoppfall og mål er satt på tidspunktet for handelen). Alternativt, hvis du finner prisen, slår du stoppstoppet mye (og du har allerede justert indikatoren din slik at den samsvarer med retningslinjene) du kan flytte stoppet ditt litt nærmere det nedre bandet. Dette gir handel litt mer plass og vil forhåpentligvis redusere antall tapende handler du har.
Kortsalg i løpet av en downtrend når prisen går til midtlinjen. Sett et stopptap omtrent halvveis mellom mellom- og øvre bånd, og plasser et mål nær underbåndet. Alternativt, hvis du finner prisen, slår du stoppstoppet mye (og du har allerede justert indikatoren din slik at den stemmer overens med retningslinjene) du kan flytte stoppet ditt litt nær det øvre bandet.
Denne strategien utnytter trendenes tendens og gir handel med en omtrentlig 2: 1 belønning: risikofaktor , siden stoppet tap er omtrent halvparten av størrelsen som målet.
Figur 2 (større versjon) viser potensielle inngangspunkter langs midtlinjen under en opptrinn.
Ikke alle pullbacks til midtbåndet bør handles. Noen ganger er en trend ikke til stede, i så fall er denne metoden ikke effektiv. Hvis prisen går frem og tilbake mellom å treffe øvre og nedre bånd, vil denne metoden også ikke være effektiv. Kontinuerlig kontroller at markedet følger retningslinjene ovenfor; Hvis ikke, bruk ikke denne strategien.
03 Breakout Strategi
Keltner Channel Breakout-strategien forsøker å fange store trekk som trend-pullback-strategien kan gå glipp av. Breakout-strategien skal hovedsakelig brukes nær et stort marked åpent - for eksempel nær aksjemarkedet åpent hvis trading aksjer. Dette er når den mest eksplosive bevegelsen oppstår , noe som favoriserer denne strategien.
Den generelle strategien er å kjøpe hvis prisen går over overbandet, eller kortsalg dersom prisen faller under underbåndet, i de første 30 minuttene etter at markedet åpner.
Midtbeltet brukes som utgang. Det er ingen fortjeneste mål for denne handel. Bare avslutt handel når mellombandet blir rørt, om handelen er en taper eller en vinner.
Siden markedet typisk er flyktig rett etter det åpne, kan du få et signal som resulterer i tap eller lite fortjeneste, umiddelbart etterfulgt av et annet signal. Handel også det andre signalet. Bare ta to handelssignaler for denne strategien i de første 30 minuttene. Hvis det ikke skjer et stort trekk på de to første kanalbruddene, så kommer det sannsynligvis ikke til å skje.
Figur 3 (større versjon) viser to breakouts rett etter åpningen. Den første er en kort handel på en breakout under den nedre kanalen. Handelen stoppes raskt når prisen reverserer kurs og treffer midtbandet. En lang handel kommer etter det, når prisen beveger seg over øvre bandet. Den lønnsomme handelen varer i ca 40 minutter; En utgang er tatt når prisen berører midtbåndet.
Denne strategien er best brukt på eiendeler som har en tendens til å ha en skarp trending i morgen. Hvis du oppdager at en eiendel er ganske beroligende og sjelden har store trekk, så er dette ikke strategien å bruke på dette aktivet. Forsøk på å bruke denne strategien på en eiendel som ikke har skarpe og flyktige trekk om morgenen, vil resultere i mange tapende handler, fordi prisen er usannsynlig å fortsette å løpe etter breakout (i stedet vil prisen trolig reversere).
04 Kombinere Trend-Pullback og Breakout Strategies
Hvis du får en breakout-strategi handel om morgenen, vil handel bli avsluttet når prisen når midtbåndet. På det tidspunktet kan du bestemme om du vil ta en annen handel ved hjelp av trend-pullback-metoden.
Ved bruk av trend-pullback-metoden, hvis det var store trekk om morgenen, men i løpet av dagen går prisen ut og beveger seg i et veldig stramt prisklasse, så breakout-strategien kan bli nyttig igjen. Hvis prisen er tett komprimert, vil den ikke tilby gode trendhandler, men hvis prisen var flyktig tidligere på dagen, kan noe av den volatiliteten komme tilbake. Se etter en breakout over eller under det øvre eller nedre bandet for å signalere en handel og en mulig retur til større trending trekk. Ved bruk av breakout-metoden i løpet av dagen, gjelder de samme utgangsreglene; avslutte når prisen berører midtbåndet. Du kan da bestemme om trenden er sterk nok til å garantere å ta en ny trend-tilbaketrekning.
Selv om begge disse strategiene gir oppføringer og utganger, er det en subjektiv strategi at det er opp til næringsdrivende å bestemme de beste tider for å implementere hver strategi, og som handler om å ta. Ikke alle handelssignaler for disse strategiene bør tas. Når forholdene er riktige for hver strategi skjønt, fungerer de bra.
05 Final Word på Day Trading med Keltner Channels
En måte å bruke Keltner Channel på er å vente på en trend å utvikle og deretter legge inn en handel når prisen trekker tilbake til midtbanen. For en opptrending, bør prisen regelmessig nå overbandet og holde seg over underbåndet. For en downtrend bør prisen regelmessig nå nedre båndet og holde seg under øvre bånd.
En annen Keltner Channel-dags handelsstrategi er å handle breakouts over eller under øvre eller nedre bånd i løpet av de første 30 minuttene etter at aktivet offisielt åpnet. Ta opp til to handelssignaler med strategien i løpet av de første 30 minuttene. Bare eiendeler som har sterke og vedvarende trekk tidlig på dagen, bør handles med denne strategien. Strategien kan også brukes hvis det var mye volatilitet om morgenen, men aktiva har flyttet seg inn i et veldig stramt utvalg i løpet av ettermiddagen.
Det kan hende du må justere Keltner Channel-innstillingene litt hvis du handler forskjellige aktiver. Innstillingene du bruker på en aktiv, kan ikke nødvendigvis fungere, eller være de beste innstillingene, for en annen ressurs.
Før du bruker Keltner-kanaler med ekte penger, praktiserer du indikatoren på en demo-konto . Øvelse som handler om å ta og som å unngå, basert på retningslinjer gitt. Bare når du er konsekvent vellykket over mange treningsøkter, bør du vurdere å handle med ekte kapital.